THỊ TRƯỜNG THÉP

Thị trường suy yếu nửa đầu tuần do áp lực cung- cầu vẫn hiệu hữu khiến tâm lý thị trường suy yếu. Nhiều người bi quan về triển vọng giá cả trong mùa thấp điểm. Tuy nhiên, giá ngưng giảm và phục hồi nhẹ về cuối tuần với số liệu tồn kho giảm và nhu cầu tăng nhẹ. Chi phí nguyên liệu thô hiện cũng đang gia tăng sẽ là bệ đỡ cho giá cả, với ngành thép đang lãi nhẹ hoặc thậm chí hòa vốn.

Thị trường trong nước

Thép xây dựng

Tồn kho thép cây của thương nhân và nhà sản xuất đã giảm 570,000 tấn so với tuần trước. Lượng tồn kho giảm gần gấp đôi so với lượng tồn kho tuần trước ở mức 310,000 tấn. Giao dịch thanh cốt thép trên thị trường giao ngay cũng được cải thiện từ ngày 15/5, với việc các nhà máy lớn của Trung Quốc tăng giá thanh cốt thép xuất xưởng lên 10-30 NDT/tấn vào ngày 16/5.

Thị trường cũng rầm rộ về việc Chính phủ Trung Quốc sẽ cứu trợ thị trường bất động sản bằng cách mua nhà thương mại và chuyển chúng thành nhà giá rẻ. Tâm lý thị trường nhìn chung mạnh mẽ hơn, nhưng triển vọng thị trường vẫn chưa chắc chắn.

Thép cây giao ngay tại Thượng Hải sau khi giảm xuống còn 3,530 NDT/tấn vào ngày 15/5 thì đã phục hồi lại lên 3,580 NDT/tấn vào ngày 16/5, trở về mức ổn định so với tuần trước.

Hợp đồng thép cây kỳ hạn tháng 10 tăng khoảng 47 NDT/tấn lên 3,703 NDT/tấn với niềm tin thị trường dần cải thiện.

Thép công nghiệp

Tồn kho HRC nội địa Trung Quốc ngừng tăng và có xu hướng giảm trong tuần này, kích thích tâm lý thị trường HRC. Tồn kho HRC hàng tuần của các thương nhân và nhà máy Trung Quốc đã giảm 60,000 tấn trong tuần này so với mức tăng tồn kho của tuần trước là 20,000 tấn.

HRC giao ngay tại Thượng Hải nhích nhẹ 10 NDT/tấn lên 3,830 NDT/tấn vào ngày 16/5.

Hợp đồng tương lai HRC tháng 10 trên Sàn giao dịch tương lai Thượng Hải tăng 33 NDT/tấn lên 3,840 NDT/tấn.

Thị trường xuất khẩu

Người mua nhìn chung vẫn giữ thái độ chờ xem vì sự biến động của giá thép Trung Quốc. Một thương nhân tại Việt Nam cho biết: “Còn quá sớm để nói liệu giá có tăng thêm trong tương lai gần hay không”.

Tuy nhiên, với tồn kho thép nội địa giảm nhanh và các chính sách kích thích bất động sản dự kiến tiếp theo đã hỗ trợ tâm lý thị trường, thúc đẩy các thương nhân nâng giá bán HRC SS400 hoặc Q235 của Trung Quốc thêm khoảng 5-10 USD/tấn lên trên 533 USD/tấn cfr Việt Nam.

Các công ty thương mại nâng giá chào lên 560-565 USD/tấn cfr Việt Nam đối với thép cuộn SAE1006 của Trung Quốc từ 550-560 USD/tấn cfr Việt Nam do giá thép giao ngay và giá thép giao ngay tại Trung Quốc tăng mạnh. Tuy nhiên, người mua Việt Nam bày tỏ không quan tâm mua hàng vì họ không vội đặt hàng trong bối cảnh nguồn cung nội địa dồi dào.

THỊ TRƯỜNG QUẶNG SẮT

Giá quặng sắt đường biển tăng nhẹ tuần qua nhờ tâm lý thị trường được thúc đẩy bởi các chính sách liên quan tới bất động sản của Chính phủ.

Chỉ số quặng 62%fe tăng 2 USD/tấn so với tuần trước lên 118.10 USD/tấn cfr Thanh Đảo.

Một thương nhân có trụ sở tại miền đông Trung Quốc cho biết tổn thất khi cập bến hàng hóa bằng đường biển đã thúc đẩy một số nhà máy bán hợp đồng dài hạn của họ trong tuần và mua hàng giao ngay tại các cảng.

Một người mua nhà máy có trụ sở tại miền Nam Trung Quốc cho biết: “Tính thanh khoản của các loại hàng kết hợp gồm hàng mịn và cục được cải thiện với mức phí bảo hiểm gộp gần đây ngày càng cao”. "Nhưng sự sẵn sàng mua cục sẽ giảm đi nếu phí bảo hiểm tăng hơn nữa và cục sẽ mất hiệu quả về mặt chi phí so với viên và người mua lo ngại sẽ có sự điều chỉnh."

Nhìn chung, giá quặng hiện tại cũng chịu ảnh hưởng chính từ cán cân cung-cầu. Việc Trung Quốc tăng sản xuất thép gần đây đã thúc đẩy việc thu mua quặng sắt, hỗ trợ giá tăng. Niềm tin thị trường cũng được nâng đỡ với việc Trung Quốc sẽ phát hành trái phiếu đặc biệt trong tháng 6. Tuy nhiên, ngành thép Trung Quốc vẫn đang đối phó với áp lực từ khủng hoảng nợ bất động sản và nhu cầu chậm. Sự phục hồi sẽ mất nhiều thời gian với các chính sách kích thích kinh tế của Chính phủ hạn chế.

Do đó, giá quặng dự kiến được hỗ trợ nhưng biến động phạm vi hẹp, tăng giảm luân phiên và có thể nhích nhẹ vào tháng 6, tiến gần về 120 USD/tấn cfr Thanh Đảo.

TRIỂN VỌNG NGÀNH THÉP

Thị trường vẫn bất ổn do sự giằng co giữa nhu cầu và nguồn cung. Sức mua tuy phục hồi nhưng còn chậm chạp và bất ổn, trong khi nguồn cung đang tăng trở lại.  

Tiêu thụ thép tại Trung Quốc được dự báo tiếp tục co lại năm nay. Nguyên nhân là khủng hoảng bất động sản chưa chạm đáy và tăng trưởng nhu cầu cơ sở hạ tầng tại các địa phương chậm lại.

Bắc Kinh gần đây tăng hỗ trợ ngành này, khi đưa ra kế hoạch nâng cấp thiết bị trong ngành công nghiệp và nông nghiệp, đồng thời đẩy nhanh tốc độ thay thế xe và đồ gia dụng. Tuy nhiên, họ chưa thể kéo nhu cầu tiêu thụ trong nước lên cao.

Bên cạnh đó, một số nhà phân tích cho biết tiêu thụ thép trong cơ sở hạ tầng năm 2024 sẽ chỉ tăng 1-2%, thấp hơn nhiều so với dự báo 7-8% trước đó. Việc này diễn ra sau khi chính phủ Trung Quốc yêu cầu hàng chục chính quyền địa phương nợ nần nhiều phải dừng hoặc hoãn nhiều dự án cơ sở hạ tầng.

Tuy nhiên, Bắc Kinh cũng áp mức trần lên sản xuất thép, nhằm giảm cung và khí thải carbon. Giới phân tích cho rằng họ cần cắt giảm sản xuất hơn nữa để kiềm chế dư thừa công suất.

"Ngành thép Trung Quốc đang đối mặt với thách thức kép - năng lực sản xuất mạnh, nhưng nhu cầu lại yếu. Chìa khóa để giải quyết việc này là các hãng lớn phải ghìm sản xuất tương ứng với nhu cầu", Luo Tiejun - Phó chủ tịch Hiệp hội Sắt - Thép Trung Quốc (CISA) cho biết trong một sự kiện tuần trước tại phía nam Trung Quốc.

Bên cạnh đó, khả năng Fed cắt giảm lãi suất vẫn chưa thành hiện thực và có vẻ còn xa vời hơn khi số liệu lạm phát tăng trở lại.

Điều kiện thời tiết nắng nóng, mưa nhiều tại khu vực phía nam cũng sẽ cản trở các hoạt động xây dựng trong ngắn hạn.

Nhìn chung, áp lực ngắn hạn vẫn đến từ các yếu tố cơ bản gồm nguồn cung cao và nhu cầu thấp khi vào mùa thấp điểm. Hỗ trợ chính cho giá cả là sức mua phục hồi theo đợt và giá nguyên liệu thô tăng làm xói mòn lợi nhuận các nhà máy, thúc đẩy họ giữ giá kèm các đợt tăng giá nhẹ để đảm bảo chi phí.

Do vậy, giá thép Trung Quốc dự kiến sẽ biến động yếu trong tháng 5 và tiếp tục biến động trong tháng 6-tháng 7. Chào giá HRC SAE1006 Trung Quốc về Việt Nam dự kiến có thể nhích dần lên 570-580 USD/tấn cfr trong tháng 6-tháng 7.

Thép dài còn gọi là thép xây dựng (sử dụng trong ngành xây dựng) như thép hình, thép thanh và thép cây.

Thép dẹt được sử dụng trong ngành công nghiệp nặng như đóng tàu, sản xuất ô tô, sản xuất các máy móc thiết bị công nghiệp, bao gồm các loại thép tấm, lá, cán nóng và cán nguội.

Lưu ý:  Dự báo trên chỉ mang tính tham khảo. Quý khách hàng nên tham khảo thêm nhiều nguồn tin khi quyết định mua bán.