Chi phí nguyên liệu thô tăng trong khi giá thép Trung Quốc giảm khiến các nhà máy thép Trung Quốc rơi vào thua lỗ. Thị trường đang trở lại các yếu tố cơ bản yếu với triển vọng thị trường chậm chạp.
Yếu tố vĩ mô
_ Các mỏ than lộ thiên ở thành phố Vũ Hải, Nội Mông, miền bắc Trung Quốc được yêu cầu tạm dừng sản xuất do các vấn đề về bảo vệ môi trường.
_ Phiên họp toàn thể lần thứ tư của Ban Chấp hành Trung ương Đảng Cộng sản Trung Quốc khóa 20 đã kết thúc vào ngày 23/10. Trung Quốc đã đề ra các mục tiêu chính cho sự phát triển kinh tế và xã hội của đất nước trong 5 năm tới.
_ Dữ liệu từ Cục Thống kê Quốc gia Trung Quốc (NBS) công bố cho thấy sản lượng thép thô của Trung Quốc đã giảm 4.6% so với cùng kỳ năm trước, xuống còn 73.49 triệu tấn trong tháng 9.
_ Đầu tư vào lĩnh vực bất động sản trong tháng 1- tháng 9 đã giảm 13.9% so với cùng kỳ năm trước, so với mức giảm 12.9% trong tháng 1- tháng 8, theo dữ liệu từ Cục Thống kê Quốc gia (NBS). Số dự án khởi công mới theo khu vực trong tháng 1- tháng 9 đã giảm 18.9% so với cùng kỳ năm trước, NBS cho biết.
Thị trường trong nước
Thép xây dựng
Phiên họp toàn thể lần thứ tư của Ban Chấp hành Trung ương Đảng Cộng sản Trung Quốc khóa 20 đã kết thúc vào ngày 23/10. Trung Quốc đã đề ra các mục tiêu chính cho sự phát triển kinh tế và xã hội của đất nước trong 5 năm tới, nhưng hầu hết các mục tiêu chỉ là định hướng chung chung mà không có nhiều chi tiết để thúc đẩy ngành công nghiệp liên quan đến thép. Do đó, thị trường thép sẽ trở lại với các yếu tố cơ bản yếu kém và giá thép sẽ bị ảnh hưởng nhiều hơn bởi nhu cầu hạ nguồn và chi phí nguyên liệu thô thượng nguồn.
Giá thép cây xuất kho tại Thượng Hải giảm 20 nhân dân tệ/tấn (2.80 USD/tấn) xuống còn 3,100 NDT/tấn vào ngày 24/10. Giá thép cây kỳ hạn tháng 1 giảm 0.75% xuống còn 3,046 NDT/tấn.
Các nhà máy thép ở Hà Bắc và Thiên Tân đã chấp nhận mức tăng giá than cốc của các nhà máy thép lên 50-55 NDT/tấn kể từ ngày 27/10. Chi phí sản xuất của các nhà máy thép sẽ tăng 25-30 NDT/tấn sau khi giá than cốc tăng, và do đó, lỗ của một số nhà máy thép thanh sẽ tăng lên 100 NDT/tấn. Các nhà máy thép có thể tăng phạm vi cắt giảm sản lượng trong tháng 11 để giảm chi phí nguyên liệu.
Thép công nghiệp
Giá HRC xuất kho chính thống tại Thượng Hải không đổi ở mức 3,300 nhân dân tệ/tấn (463.36 USD/tấn) vào ngày 24/10. Một số người bán đã cố gắng tăng giá thêm 10 NDT/tấn, lên 3,310 NDT/tấn vào buổi sáng nhưng đã giảm xuống còn 3,300 NDT/tấn vào buổi chiều do giao dịch chậm. Hợp đồng tương lai HRC tháng 1 trên Sàn giao dịch Hàng hóa Tương lai Thượng Hải đã tăng 0.03% so với giá thanh toán của ngày giao dịch trước đó, lên 3,250 NDT/tấn vào ngày 24/10.
Các nhà máy thép lớn ở tỉnh Hà Bắc đã chấp nhận mức tăng giá 50-55 NDT/tấn đối với than cốc luyện kim từ ngày 27/10, mặc dù chịu lỗ.
Thị trường xuất khẩu
Tâm lý thị trường tại Trung Quốc đã dịu đi do các cuộc họp quan trọng tại Bắc Kinh diễn ra từ ngày 20 đến 23/10 đã không đưa ra được các chính sách nhằm loại bỏ các công suất lạc hậu trong 5 năm tới. Do đó, giá xuất khẩu tiếp tục giảm trước nhu cầu thấp từ người mua đường biển.
Một vài giao dịch với tổng khối lượng 20,000 tấn HRC loại Q235 của Trung Quốc khổ 2m, giao hàng đầu tháng 12 đã được chốt ở mức 475-476 USD/tấn CFR Việt Nam trong tuần này. Khách hàng Việt Nam có thể chấp nhận mức giá cao hơn cho HRC loại Q235 của Trung Quốc khổ 2m, giao hàng đầu tháng 12 vì loại thép này được miễn thuế chống bán phá giá.
Một thỏa thuận khác cho 20,000 tấn HRC do các nhà máy lớn của Trung Quốc sản xuất đã được giao dịch với giá dưới 455 USD/tấn fob Trung Quốc đến Trung Đông vào ngày 23/10. Một số nhà máy lớn đã chấp nhận đơn đặt hàng dưới 455 USD/tấn fob Trung Quốc do họ chịu áp lực doanh số do giao dịch chậm. Các khách hàng nhỏ từ Nam Mỹ không thể chấp nhận mức giá trên 450 USD/tấn fob Trung Quốc đối với HRC loại Q235 của Trung Quốc.
Triển vọng
Tâm lý thị trường Trung Quốc đã dịu đi khi các cuộc họp quan trọng tại Bắc Kinh diễn ra từ ngày 20 đến 23/10 đã không đưa ra được các chính sách nhằm loại bỏ các công suất lạc hậu trong 5 năm tới.
Trong khi đó, chi phí nguyên liệu thô tăng nhờ các kiểm soát công suất mùa đông. Với sản lượng thép tiếp tục giảm, tình trạng mất cân bằng cung cầu đã được cải thiện, và tâm lý thị trường rõ ràng đã được củng cố. Tuy nhiên, nhìn về phía trước, khả năng phục hồi nhu cầu vẫn còn chậm.
Thị trường đã bước vào giai đoạn điều chỉnh chính sách từng bước. Mặc dù các chính sách được triển khai như giảm lãi suất cho vay, hỗ trợ mua nhà, đổi cũ lấy mới đã hỗ trợ cơ cấu cho ngành thép, nhưng tác động biên của chúng đang dần giảm bớt khi hai chính sách mới và trợ cấp quốc gia kết thúc. Hiện tại, thị trường thép đang trong giai đoạn quan trọng, chờ đợi sự phục hồi hiệu quả của nhu cầu. Xu hướng giá sẽ phụ thuộc nhiều hơn vào sự phục hồi bền vững của tiêu thụ hạ nguồn.
Thị trường dự kiến tiếp tục biến động phạm vi yếu về nửa cuối tháng. Phạm vi giá hợp đồng thép cây kỳ hạn là 3,000-3,100 NDT/tấn.
Lưu ý: Dự báo chỉ mang tính chất tham khảo. Quý khách hàng nên tham khảo thêm nhiều nguồn tin khi quyết định mua bán.
