Thị trường thép toàn cầu ghi nhận diễn biến phân hóa rõ rệt. Trong khi các khu vực châu Âu và Thổ Nhĩ Kỳ đối mặt với áp lực từ tồn kho cao và nhu cầu tiêu thụ chậm, thị trường Mỹ lại chứng kiến dòng chảy nhập khẩu gia tăng nhằm bù đắp thiếu hụt nguồn cung nội địa. Tại châu Á, các nhà máy Ấn Độ và Việt Nam có động thái điều chỉnh giá, trong khi các giao dịch phôi dẹt toàn cầu duy trì trạng thái ổn định.

THỊ TRƯỜNG KHU VỰC CHÂU ÂU & THỔ NHĨ KỲ

Khu vực EU & Anh

Thị trường HRC tại Anh vẫn duy trì trạng thái chậm chạp khi người tiêu thụ tiếp tục hấp thụ lượng tồn kho lớn tích lũy trước ngày 1/7. Giới thương nhân dự báo phải đến nửa đầu năm 2027 lượng tồn kho này mới được tiêu hóa hết. Đánh giá HRC tại Anh ổn định ở mức 695 bảng/tấn DDP Tây Midlands, với giá chào giao ngay dao động 680-690 bảng/tấn DDP, hàng EU ở mức 700 bảng/tấn DDP. Thời gian miễn trừ chuyển tiếp đã hết hạn vào ngày 30/9, buộc hàng nhập khẩu phải cạnh tranh hoàn toàn trong hệ thống hạn ngạch. Hạn ngạch Loại 1 (EU) đã sử dụng 58%, Hàn Quốc 63%, phần dư 98%, và Ấn Độ gần như cạn kiệt vào ngày 22/9. Tổng khối lượng chưa sử dụng khoảng 41.300 tấn đã chuyển sang quý 4 nhưng sẽ không được chuyển tiếp sang năm sau.

Tại EU, chỉ số HRC hàng ngày tại Tây Bắc EU không đổi ở mức 728,75 euro/tấn xuất xưởng, trong khi chỉ số HRC của Ý tăng 0,50 euro/tấn lên 738,50 euro/tấn xuất xưởng. Các giao dịch tại Tây Bắc EU ghi nhận ở mức 720-730 euro/tấn giao lên xe tải, một số chào cao hơn khoảng 740 euro/tấn. Đáng chú ý, Hiệp hội Thép châu Âu (Eurofer) đã hạ dự báo nhu cầu thép EU năm 2026, chỉ tăng trưởng 0,1% lên 135 triệu tấn, giảm so với mức dự báo 0,4% trước đó. Sản lượng thép thô của EU năm 2025 giảm 2,9% xuống 125,8 triệu tấn.

Thổ Nhĩ Kỳ

Giá thép cây nội địa Thổ Nhĩ Kỳ bắt đầu giảm sau đợt tăng 65 USD/tấn từ giữa tháng 7 đến cuối tháng 9. Cụ thể, giá thép cây nội địa hàng ngày giảm 5 USD/tấn xuống mức 625 USD/tấn xuất xưởng (chưa VAT). Các nhà máy tại Marmara chào bán ở mức 640-645 USD/tấn xuất xưởng, nhà máy tại Izmir giảm xuống 620 USD/tấn, và Iskenderun chào mức 614 USD/tấn. Trên thị trường xuất khẩu, một nhà máy lớn chào bán thép cây ở mức 620 USD/tấn FOB Marmara cho các lô hàng giao tháng 11.

Đối với thị trường phế liệu, các nhà máy vùng Marmara đã tăng giá thu mua phế liệu nội địa thêm 500-550 lira/tấn (tương đương 8-9 USD/tấn) so với ngày 21/9, bất chấp nhu cầu thép thành phẩm chậm lại. Giá phế liệu nhập khẩu HMS 1&2 (80:20) từ Hà Lan được chốt ở mức 395 USD/tấn CFR, cao hơn 6 USD/tấn so với giao dịch trước đó. Mức đánh giá hàng ngày đối với phế liệu HMS 1&2 (80:20) từ Bờ Đông Hoa Kỳ duy trì ở mức 403 USD/tấn CFR Thổ Nhĩ Kỳ.

Khu vực Trung Đông & Bắc Phi

Tại Ai Cập, thị trường thép cây nội địa vẫn yếu dù Ezz Steel đã chính thức tăng giá thêm 1.000 bảng Ai Cập/tấn (17 USD/tấn) lên 40.800 bảng Ai Cập/tấn (685 USD/tấn) xuất xưởng. Các nhà sản xuất dùng công nghệ DRI chào bán ở mức 39.950-40.850 bảng/tấn, trong khi các nhà máy EAF niêm yết ở mức 38.500-39.800 bảng/tấn.

Tại Algeria, các nhà sản xuất tiếp tục tăng giá lần nữa nhờ nhu cầu mạnh và nguồn cung hạn chế. Giá thép cây hiện ở mức 121.000-123.000 dinar Algeria/tấn (761-774 USD/tấn) xuất xưởng. HRC nội địa cũng tăng 3.500 dinar/tấn lên 115.000 dinar/tấn (775 USD/tấn) xuất xưởng.

Tại khu vực GCC, giá thép cây tại UAE duy trì ổn định ở mức 2.875 dirham/tấn (783 USD/tấn) xuất xưởng. Nhu cầu toàn khu vực vẫn trầm lắng trong tháng 9, nhưng kỳ vọng quý 4 đã cải thiện nhẹ nhờ các dự án cơ sở hạ tầng lớn như mở rộng Sân bay Quốc tế Al Maktoum và tuyến Metro Blue Line tại Dubai. Tại Iran, giá xuất khẩu thép cây giảm 10-15 USD/tấn do đồng rial yếu đi, với các lô hàng được bán ở mức 410-425 USD/tấn xuất xưởng.

THỊ TRƯỜNG KHU VỰC CHÂU MỸ

Hoa Kỳ

Ngày càng nhiều người mua thép Mỹ quay trở lại thị trường nhập khẩu nhằm bù đắp lượng tồn kho khan hiếm do tình trạng tồn đọng đơn hàng và sự chậm trễ từ các nhà máy nội địa. Mặc dù chính quyền Tổng thống Trump đã áp thuế 50% đối với tất cả các mặt hàng nhập khẩu từ tháng 6/2025, nhưng tính sẵn có của hàng hóa đang được ưu tiên hơn giá cả và logistics. Giá nhập khẩu HRC cho các đơn hàng mới đã tăng, với mức chào trong tháng 9 chênh lệch lên tới 180 USD/tấn ngắn DDP Houston tùy theo quốc gia xuất xứ. Giá nhập khẩu CRC trải dài trong biên độ 130 USD/tấn ngắn trên cơ sở DDP Houston.

Dữ liệu từ Cơ quan Quản lý Thương mại Quốc tế (ITA) cho thấy giấy phép nhập khẩu thép dẹt của Mỹ đạt 618.243 tấn mét vào tháng 8, tăng 8% so với cùng kỳ năm 2025 và tăng 38% so với tháng 7/2026. Tổng giấy phép tháng 9 ở mức 583.820 tấn.

Ở phân khúc thép hình, các nhà máy EAF bao gồm Gerdau, Steel Dynamics và Nucor đã tăng giá thép hình thêm 50 USD/tấn ngắn, có hiệu lực từ ngày 1/10, đẩy giá thép hình cánh rộng 8x8 inch lên mức 1.750 USD/tấn ngắn xuất xưởng. Lượng nhập khẩu cấu kiện kết cấu thép nặng đã tăng 64% lên 733.000 tấn mét trong 8 tháng đầu năm.

Brazil

Các nhà máy Brazil tiếp tục chiết khấu giá CRC và HDG trong bối cảnh tồn kho cao và nhu cầu hạ nguồn yếu. Giá CRC xuất xưởng giảm 50 real/tấn xuống 4.400-4.550 real/tấn (861,70-890,80 USD/tấn), trong khi HDG giảm xuống còn 4.450-4.750 real/tấn. Giá HRC nội địa đi ngang ở mức 3.600-3.700 real/tấn xuất xưởng. Giá nhập khẩu HRC theo cơ sở CFR duy trì ở mức 600-615 USD/tấn.

THỊ TRƯỜNG KHU VỰC CHÂU Á - THÁI BÌNH DƯƠNG

Trung Quốc

Các nhà cung cấp Trung Quốc đưa ra giá chào cuối cùng trước kỳ nghỉ lễ ở mức 590 USD/tấn CFR cho chuyển hàng tháng 12 đối với các mác thép làm bản thép. Tại thị trường Mỹ, các nhà máy nước ngoài đã rút lại giá chào do lo ngại nguy cơ kích hoạt các lệnh hạn chế thương mại mới, đặc biệt sau bức thư của các nhà lãnh đạo ngành thép Mỹ yêu cầu điều tra hàng nhập khẩu từ Hàn Quốc. Tại UAE, các bên tham gia đang chờ đợi quyết định cuối cùng trong cuộc điều tra chống bán phá giá đối với thép hình nặng của Trung Quốc, dự kiến công bố vào tháng 11.

Việt Nam

Tập đoàn Hòa Phát đã công bố mức tăng 200 đồng/kg (8 USD/tấn) đối với HRC giao hàng tháng 11 cho khách hàng nội địa. Vật liệu mác SAE1006/SS400 không tẩy gỉ của công ty hiện được chào ở mức 14.410-14.440 đồng/kg (555-556 USD/tấn) CFR chưa bao gồm VAT. Mức chiết khấu lên tới 15 USD/tấn cho các đơn hàng lớn từ 20.000 tấn trở lên. Nhu cầu nội địa được ghi nhận cải thiện khoảng 15-20%.

Về phế liệu nhập khẩu, giá chào cho phế liệu rời HMS 1&2 (80:20) từ Mỹ ở mức 395-400 USD/tấn CFR Việt Nam, trong khi phế liệu H2 của Nhật Bản nhích lên mức 375-385 USD/tấn CFR. Trên thị trường nội địa, Công ty Thép Shengli đã nâng giá thu mua phế liệu H2 thêm 100 đồng/kg lên 9.900 đồng/kg (381 USD/tấn) DDP, và VAS Nghi Sơn cũng tăng lên 9.700 đồng/kg (373 USD/tấn) DDP.

Ấn Độ

Giá HRC nội địa Ấn Độ đã nhích nhẹ trước đợt tăng giá dự kiến từ các nhà máy. Đánh giá hàng tuần đối với HRC loại dày 2,5-4,00mm ở mức 63.500 rupee/tấn (659 USD/tấn) giao tại kho Mumbai, chưa bao gồm GST, tăng 150 rupee/tấn so với tuần trước. Giá CRC nội địa ổn định ở mức 74.000 rupee/tấn, trong khi HDG 0,8mm mạ 80gsm không đổi ở mức 80.750 rupee/tấn. Khoảng cách giá giữa HRC và CRC đã nới rộng lên 9.000-10.000 rupee/tấn. Về xuất khẩu, giá chào HRC của Ấn Độ theo phương thức CFR châu Âu đã tăng 15 USD/tấn lên mức 730 USD/tấn.

Các thị trường khác

Phôi dẹt thương mại: Giá phôi dẹt duy trì không đổi trong tuần qua. Đánh giá giá phôi dẹt hàng ngày theo phương thức CFR Ý và FOB Biển Đen vẫn giữ nguyên ở mức lần lượt là 580 USD/tấn và 475 USD/tấn. Một nhà cung cấp lớn của Indonesia giữ nguyên giá ở mức 490 USD/tấn FOB cho lịch bốc hàng tháng 1.

Nhật Bản & Hàn Quốc: Vật liệu từ Hàn Quốc và Đài Loan được cho là đã được bán ở mức 765 euro/tấn DDP cho lịch giao hàng trong quý đầu tiên. Hạn ngạch của Hàn Quốc tại Anh ở mức 2.196 tấn/quý đã được sử dụng khoảng 63%.

Thép tấm: Tại Đức, giá chào cho thép tấm mác S235JR đã nới rộng lên mức 850-900 euro/tấn EXW. Tại Ý, giá khả thi đối với thép tấm mác S275 được ghi nhận ở mức 740-750 euro/tấn EXW.

BẢNG TỔNG HỢP GIÁ GIAO DỊCH VÀ CHÀO BÁN ĐIỂN HÌNH

TỔNG KẾT VÀ NHẬN XÉT THỊ TRƯỜNG

Thị trường thép ngày 02/10 cho thấy sự phân hóa rõ nét giữa các khu vực. Tại châu Âu, tâm lý thị trường vẫn trầm lắng do nhu cầu cơ bản chưa phục hồi rõ rệt và lượng tồn kho lớn tại Anh tiếp tục gây áp lực lên giá. Tuy nhiên, các yếu tố hỗ trợ dài hạn như chi phí nguyên liệu thô cao hơn và việc áp dụng Cơ chế điều chỉnh biên giới carbon (CBAM) từ đầu năm 2027 đang dần hình thành.

Tại Mỹ, sự khan hiếm nguồn cung nội địa đang thúc đẩy hoạt động nhập khẩu, bất chấp các rào cản thuế quan. Dữ liệu giấy phép nhập khẩu tăng mạnh cho thấy nỗ lực của người mua Mỹ trong việc tìm kiếm nguồn cung thay thế, mặc dù giá cả và logistics vẫn là những thách thức lớn.

Tại châu Á, các nhà máy Việt Nam và Ấn Độ đang có những động thái điều chỉnh giá linh hoạt dựa trên nhu cầu nội địa và chi phí đầu vào. Thị trường phôi dẹt toàn cầu duy trì ổn định trong bối cảnh các kỳ nghỉ lễ và tình trạng thiếu hụt nguyên liệu thô làm chững lại hoạt động của các nhà cung cấp châu Á. Nhìn chung, thị trường đang trong giai đoạn chờ đợi các tín hiệu rõ ràng hơn từ nhu cầu tiêu thụ thực tế và các chính sách thương mại trong quý 4.