Thị trường thép toàn cầu đang duy trì trạng thái phân hóa sâu sắc giữa các khu vực, chịu tác động đan xen từ chi phí nguyên liệu đầu vào, các biện pháp phòng vệ thương mại và tâm lý giao dịch thận trọng. Giá quặng sắt mịn 62% Fe giao đến Trung Quốc đã có dấu hiệu phục hồi nhẹ sau chuỗi ngày suy yếu, tăng 0,35 USD/tấn lên 92,95 USD/tấn CFR, nhờ kỳ vọng nhu cầu sau kỳ nghỉ lễ và chỉ số PMI sản xuất khởi sắc. Trong khi đó, thị trường phôi thép toàn cầu vẫn khá trầm lắng do hoạt động mua bán chậm và chi phí vận chuyển leo thang. Các biện pháp phòng vệ thương mại tiếp tục định hình lại dòng chảy thép, đặc biệt là các lệnh áp thuế AD/CVD của Mỹ đối với thép cây nhập khẩu từ Bulgaria, Ai Cập và Việt Nam. Tại EU, thị trường đang bước vào giai đoạn chờ đợi tái lập hạn ngạch tự vệ, trong khi cơ chế CBAM tiếp tục gây áp lực lên chi phí nhập khẩu.

THỊ TRƯỜNG THÉP DẸT

Khu vực Bắc Mỹ

Tại Mỹ, thị trường thép dẹt tiếp tục ghi nhận đà tăng mạnh mẽ. Nucor đã thực hiện đợt tăng giá giao ngay HRC thứ mười một liên tiếp, nâng giá lên 1.230 USD/tấn ngắn (st) cho tất cả các nhà máy, ngoại trừ chi nhánh California Steel Industries ở mức 1.290 USD/st. Giá giao ngay HRC xuất xưởng tại Mỹ hiện được đánh giá ở mức 1.270,75 USD/st cho tuần từ 28/9 đến 2/10, tăng 9 USD/st so với tuần trước. Nguồn cung nội địa thắt chặt và thời gian giao hàng kéo dài (7,6 tuần) tiếp tục là động lực chính hỗ trợ giá. Đối với thép tấm, Nucor đã thông báo tăng giá thêm 60 USD/tấn ngắn cho các đơn hàng sản xuất tháng 11. Giá giao ngay thép tấm xuất xưởng ở mức 1.450 USD/st và giá giao hàng ở mức 1.480 USD/st, tăng 25 USD/st so với tuần trước, với thời gian giao hàng kéo dài 12 tuần. Thị trường HDG/CRC ghi nhận nhu cầu ổn định khi quý 4 đến gần, nhưng nguồn cung thắt chặt. Giá HDG cán nguội giao ngay ở mức 1.488,75 USD/st xuất xưởng, tăng 4,75 USD/st. Giá CRC xuất xưởng tăng 6,75 USD/st lên 1.485,50 USD/st. Sản lượng thép hàng tuần của Mỹ đã giảm 44.000 st xuống 1,801 triệu st, tỷ lệ sử dụng công suất đạt 78,3%.

Tại Mexico, các nhà sản xuất thép dẹt đã tăng giá HRC nội địa thêm 25 USD/tấn kể từ ngày 1/10, đưa giá lên mức trung bình 1.035 USD/tấn, duy trì mức chiết khấu khoảng 300 USD/tấn so với giá tại Mỹ. Nhập khẩu HRC của Mexico đã tăng 11% so với cùng kỳ năm trước.

Khu vực Châu Âu

Tại EU, giá HRC nhìn chung vẫn ổn định khi người mua chờ đợi đợt thiết lập lại hạn ngạch. Chỉ số HRC hàng ngày tại Tây Bắc EU giảm 0,75 EUR/tấn xuống 728 EUR/tấn giao xưởng, trong khi chỉ số HRC tại Ý giảm 1,50 EUR/tấn xuống 736 EUR/tấn giao xưởng. Các nhà máy Ý đang chào mức 740-750 EUR/tấn xuất xưởng, với một số chấp nhận 740 EUR/tấn cho đơn hàng giao cuối năm. Giá HRC nhập khẩu CFR Ý ổn định ở mức 605 EUR/tấn. Đối với CRC, một nhà máy đang chào giá 870 EUR/tấn cơ sở giao hàng Ý. Đối với HDG, đánh giá hàng tuần khu vực Tây Bắc EU đã tăng 2,5 EUR/tấn lên 830 EUR/tấn, trong khi đánh giá xuất xưởng tại Ý giữ ở mức 840 EUR/tấn. Trên thị trường nhập khẩu, một giao dịch đối với HDG Việt Nam được báo cáo hoàn tất ở mức 890 USD/tấn CFR.

Tại Đức, biên độ giá đối với sản phẩm thép tấm đã nới rộng lên mức 850-900 EUR/tấn EXW, tùy thuộc vào nhà sản xuất. Tại Ý, các mức giá khả thi đối với thép tấm mác S275 cho lịch giao hàng cuối tháng 10 - tháng 11 được ghi nhận ở mức khoảng 740-750 EUR/tấn EXW. Một yếu tố chủ chốt khác hỗ trợ giá thép tấm Ý là sự gia tăng của giá phôi dẹt (slab). Các loại phôi dẹt châu Á mác S235JR/A36 dành cho lịch giao hàng có thể vào tháng 12 đã được chào sang Ý ở mức 590-600 euro/tấn CFR.

Khu vực Châu Á - Thái Bình Dương và Trung Đông

Tại Ấn Độ, giá HRC nội địa ghi nhận tuần tăng thứ sáu liên tiếp. Định giá HRC nội địa đối với quy cách dày 2,5-4mm đứng ở mức 63.900 rupee/tấn (666 USD/tấn) giao xưởng Mumbai, chưa bao gồm GST, tăng 1.900 rupee/tấn so với tuần trước. Về xuất khẩu, giá chào HRC của Ấn Độ sang châu Âu tiếp tục tăng lên mức 720-730 USD/tấn CFR EU. Đánh giá HRC FOB Ấn Độ đứng ở mức 602,5 USD/tấn.

Tại Thổ Nhĩ Kỳ, thị trường thép dẹt ghi nhận mức tăng 15 USD/tấn đối với HRC xuất khẩu, lên mức 615 USD/tấn FOB. Giá HRC nội địa tăng 20 USD/tấn lên 620 USD/tấn giao xưởng. Các sản phẩm hạ nguồn như CRC và HDG cũng tăng giá, với HDG mác Z100 dày 0,50mm đạt 810 USD/tấn giao xưởng nội địa và 780 USD/tấn xuất khẩu. Ở chiều ngược lại, giá HRC nhập khẩu CFR đối với mác S235 giảm 3 USD/tấn xuống 547 USD/tấn. Tại khu vực Biển Đen, giá HRC và CRC đi ngang, lần lượt ở mức 520 USD/tấn FOB và 600 USD/tấn FOB.

Tại Đài Loan, Công ty Thép Trung Quốc (CSC) đã tăng giá thép tấm nội địa cho tháng 11 thêm 900 Đài tệ/tấn (NTD) cho các lô hàng giao tháng Mười Một, bao gồm thép tấm và thép cuộn cán nóng thông thường, thép cuộn cán nóng dùng để cán lại, thép cuộn cán nguội thông thường, thép cuộn mạ điện dùng trong xây dựng, và thép cuộn mạ nhúng nóng dùng trong xây dựng và các ứng dụng sơn phủ trước. Các công ty như Yieh Phui đã công bố tăng giá thép mạ kẽm và thép sơn mạ màu thêm 1.000 Đài tệ/tấn cho tháng 10. Tại Nhật Bản, Nippon Steel đã thông báo tăng giá 5.000 yên/tấn (32 USD/tấn) đối với toàn bộ dải sản phẩm thép dẹt, ống thép và thép hình nhẹ dành cho thị trường nội địa, áp dụng cho các hợp đồng tháng 10.

Tại Ả Rập Xê-út, nhà sản xuất thép hàng đầu đang chào bán HRC ở mức khoảng 2.800 SAR/tấn (747 USD/tấn) giao hàng trong tuần thứ hai của tháng 11. HRC nhập khẩu từ Đài Loan được chốt ở mức 595-600 USD/tấn CFR, từ Nhật Bản ở mức 590-595 USD/tấn CFR. Tại ASEAN, giá HRC ổn định ở mức 537 USD/tấn CFR Việt Nam. Giá chào đối với thép cuộn SAE1006 của Indonesia ổn định ở mức 538 USD/tấn CFR Việt Nam. Tại Việt Nam, Formosa Hà Tĩnh (FHS) đã tăng giá nội địa đối với thép cuộn cán nóng (HRC) thêm khoảng 9 USD/tấn cho các đợt giao hàng trong tháng 12 và tháng 1, đưa giá chào lên mức tương đương 543 USD/tấn CIF, miền Nam Việt Nam. Trước đó, Tập đoàn Hòa Phát cũng đã tăng giá thép cuộn cán nóng cho thị trường nội địa tháng 11 thêm khoảng 10 USD/tấn so với tháng trước.

Thị trường phôi dẹt (Slab) và Brazil

Giá phôi dẹt thương mại duy trì không đổi trong suốt tuần qua. Đánh giá giá phôi dẹt hàng ngày theo phương thức CFR Ý và FOB Biển Đen vẫn giữ nguyên ở mức lần lượt là 580 USD/tấn và 475 USD/tấn. Tại Brazil, các nhà máy tiếp tục chiết khấu giá thép cuộn cán nguội (CRC) và thép mạ kẽm nhúng nóng (HDG) trong bối cảnh tồn kho cao. Đánh giá thép cuộn cán nguội xuất xưởng tại Brazil đã giảm 50 real/tấn xuống mức 4.400-4.550 real/tấn (861-890 USD/tấn). Giá thép mạ kẽm nhúng nóng cũng giảm xuống còn 4.450-4.750 real/tấn.

THỊ TRƯỜNG THÉP DÀI

Khu vực Bắc Mỹ

Tại Mỹ, Bộ Thương mại Mỹ đã ban hành các lệnh áp thuế chống bán phá giá (AD) và chống trợ cấp (CVD) đối với thép cây nhập khẩu từ Bulgaria, Ai Cập và Việt Nam. Cụ thể, mức biên độ AD cuối cùng áp cho Bulgaria là 53,27%, Ai Cập từ 34,2% đến 52,73%, và Việt Nam từ 128,53% đến 136,57%. Mức thuế CVD áp cho Ai Cập là 23,27% và Việt Nam là 6,8%. Các lệnh này sẽ ảnh hưởng trực tiếp đến nguồn cung thép cây nhập khẩu vào Mỹ trong thời gian tới. Đối với thép hình, Gerdau, Steel Dynamics và Nucor đã tăng giá niêm yết thép hình tại Mỹ thêm 50 USD/tấn ngắn, có hiệu lực từ ngày 1/10, đẩy giá thép hình cánh rộng kích thước 8x8 inch lên mức 1.750 USD/tấn ngắn xuất xưởng.

Khu vực Châu Âu

Tại EU, nhập khẩu thép dài đã giảm 57% trong tháng 7 xuống còn 321.000 tấn. Nhập khẩu thép cây giảm 62% xuống 114.500 tấn, với lượng hàng từ Thổ Nhĩ Kỳ giảm 54% xuống 84.300 tấn. Trong phân khúc phôi thép, nhập khẩu từ Ukraine tăng hơn gấp bốn lần lên 82.500 tấn, từ Thổ Nhĩ Kỳ tăng gần sáu lần lên 25.000 tấn. Nhập khẩu phôi thép từ Trung Quốc và Ấn Độ giảm xuống gần bằng 0 do chi phí CBAM cao.

Tại Romania, thị trường thép dài đã mang sắc thái vững chắc hơn một chút trong tuần này, với một số mức chào giá di chuyển lên cao hơn mặc dù không có sự cải thiện đáng kể nào về nhu cầu cơ bản. Các mức chào giá thép cây bán lẻ đã tăng lên khoảng 615-625 EUR/tấn xuất kho từ mức 610-615 EUR/tấn vào tuần trước. Giá bán lẻ thép cuộn dây cũng di chuyển lên cao hơn, đạt khoảng 640-650 EUR/tấn xuất kho. Tại Bulgaria, thị trường thép dài không chứng kiến bất kỳ hướng đi giá rõ ràng nào trong tuần hiện tại. Giá thép cây nội địa hiện được ghi nhận ở mức khoảng 635-650 EUR/tấn CPT.

Tại Ý, sản lượng thép dài trong tháng 8 đã giảm 10% so với cùng kỳ năm trước xuống còn 395.000 tấn. Giá có thể giao dịch đối với thép cây Ý giao ngay vẫn không thay đổi tại thị trường nội địa ở mức 460 EUR/tấn EXW, giá cơ sở. Tuy nhiên, các nhà máy đã công bố tăng giá lên mức 490 EUR/tấn EXW cho kỳ giao hàng tháng 10. Các hợp đồng thép cây tại Ý đã nhích cao hơn trong các giao dịch được chốt gần đây, với các nhà sản xuất tiếp tục đẩy giá lên cao hơn trong tháng Mười, đưa ra mức giá cơ bản xuất xưởng là 480-490 euro/tấn (545,8-557,2 USD/tấn). Tuy nhiên, các đợt tăng giá này đang gặp khó khăn trong việc chấp nhận từ phía người mua. Mức giá 460 euro/tấn được ghi nhận áp dụng cho một xe tải hàng, tương đương 30 tấn. Kallanish đánh giá thép cây Ý ở mức 690-730 euro/tấn xuất xưởng vào thứ Sáu, bao gồm phụ phí kích thước 260-270 euro/tấn.

Khu vực Châu Á - Thái Bình Dương và Trung Đông

Tại Thổ Nhĩ Kỳ, giá thép cây nội địa tiếp tục giảm trong ngày khi các thương nhân đưa ra mức chiết khấu sâu hơn để bán hàng tồn kho. Mức đánh giá thép cây nội địa Thổ Nhĩ Kỳ giảm 2,50 USD/tấn xuống còn 617,50 USD/tấn xuất xưởng chưa bao gồm VAT. Các thương nhân tại khu vực Iskenderun đã hạ giá chào xuống còn 615-618 USD/tấn ex-works, trong khi các nhà máy tại khu vực Marmara cắt giảm giá từ 5-10 USD/tấn xuống còn 640-645 USD/tấn ex-works. Mức đánh giá thép cây FOB Thổ Nhĩ Kỳ hàng ngày ổn định ở mức 615 USD/tấn. Chỉ số PMI ngành sản xuất của Thổ Nhĩ Kỳ đã giảm xuống 47,9 điểm trong tháng Chín từ mức 48,1 điểm trong tháng Tám. An ninh hàng hải tại Biển Đen tiếp tục xấu đi sau khi hai tàu chở hàng khô bị tấn công khi đang di chuyển qua vùng biển thuộc vùng đặc quyền kinh tế (EEZ) của Bulgaria vào ngày 6 tháng 10.

Tại Iran, phân khúc xuất khẩu phôi thép vẫn duy trì sự ổn định về mặt giá cả, nhưng người mua vẫn tiếp tục gây áp lực đòi giảm giá. Giá phôi thép tiếp tục ổn định ở mức 400-405 USD/tấn FCA tại biên giới và 415-420 USD/tấn FOB đối với các chào hàng tại cảng. Giá xuất khẩu thép cây của Iran đã giảm khoảng 10-15 USD/tấn do đồng rial yếu đi. Một số lô hàng thép cây nhóm được bán ở mức 410-425 USD/tấn xuất xưởng trong tuần này, tương đương 415-440 USD/tấn FCA tại các điểm cửa khẩu để xuất khẩu sang các nước láng giềng.

Tại GCC, giá thép cây tại UAE duy trì ổn định trong tháng 10. Đánh giá hàng tháng của thép cây UAE không đổi ở mức 2.875 dirham/tấn (783 USD/tấn) xuất xưởng. Tại Oman, giá thép cây duy trì ở mức khoảng 750 USD/tấn giao hàng. Tại Ả Rập Xê-út, một số nhà cung cấp hàng đầu đã nâng giá chào thép cây lên khoảng 2.750 SAR/tấn (733 USD/tấn) giao hàng tận nơi.

Tại Ai Cập, mức giá thép cây nội địa tăng của Ezz Steel đã chính thức có hiệu lực vào ngày 1 tháng 10, nâng các mức giá chào thêm 1.000 bảng Ai Cập/tấn (17 USD/tấn) lên mức 40.800 bảng Ai Cập/tấn (685 USD/tấn) xuất xưởng. Tại Algeria, các nhà sản xuất thép đã tiếp tục tăng giá một lần nữa, được hỗ trợ bởi nhu cầu duy trì mạnh mẽ và nguồn cung hạn chế trên thị trường. Các giá chào thép dài nội địa đã tăng trong tháng thứ ba liên tiếp khi giá vượt lên 3.000-5.000 dinar Algeria/tấn (19-31 USD/tấn) vào đầu tháng 10.

Thị trường phế liệu

Tại Thổ Nhĩ Kỳ, thị trường phế liệu nhập khẩu vẫn duy trì ở mức trầm lắng. Các nhà sản xuất thép có trụ sở tại vùng Marmara đã nâng giá thu mua phế liệu nội địa trong nửa sau của tuần, với bốn nhà máy tăng giá thêm 500-550 lira/tấn so với mức ngày 21 tháng 9, tương đương 8-9 USD/tấn. Tại Nga, giá mua phế liệu thép tiếp tục giảm, với mức điều chỉnh trung bình 500 RUB/tấn (6 USD/tấn) mỗi tuần. Tại Việt Nam, giá phế liệu nhập khẩu đã nhích nhẹ trong tuần này. Các giá chào cho phế liệu rời HMS 1&2 (80:20) có nguồn gốc từ Mỹ ở mức 395-400 USD/tấn CFR Việt Nam.

DỰ BÁO XU HƯỚNG THÉP CHUNG THẾ GIỚI

Thị trường thép toàn cầu dự kiến sẽ tiếp tục duy trì xu hướng điều chỉnh tăng nhưng đan xen biến động khi thị trường thử nghiệm khả năng chấp nhận của người mua. Các yếu tố chi phí nguyên liệu đầu vào, đặc biệt là quặng sắt và phế liệu, cùng với các gián đoạn logistics và chính sách thương mại sẽ tiếp tục là những động lực chính chi phối thị trường.

Đối với thép dẹt, giá HRC tại Mỹ được dự báo tiếp tục duy trì ở mức cao nhờ nguồn cung thắt chặt và thời gian giao hàng kéo dài. Tại Ấn Độ, giá HRC có thể tiếp tục đà tăng nhờ chi phí nguyên liệu vững chắc và nhu cầu theo mùa. Tại EU, giá thép dẹt có thể chịu áp lực điều chỉnh khi nhu cầu hạ nguồn chưa phục hồi rõ nét và lượng tồn kho tại các trung tâm dịch vụ vẫn ở mức cao. Tại Thổ Nhĩ Kỳ và Mexico, giá HRC được hỗ trợ bởi chi phí sản xuất và xu hướng tăng của thị trường Mỹ.

Đối với thép dài, thị trường toàn cầu sẽ chịu tác động mạnh từ các biện pháp phòng vệ thương mại của Mỹ, đặc biệt là thuế AD/CVD đối với thép cây từ Bulgaria, Ai Cập và Việt Nam, dự kiến sẽ làm thay đổi đáng kể dòng chảy thương mại và nguồn cung tại thị trường Mỹ. Xuất khẩu dây thép của Thổ Nhĩ Kỳ được dự báo tiếp tục đà tăng nhờ nhu cầu từ Úc và khu vực MENA. Thị trường ASEAN vẫn trầm lắng do mất cân đối giá giữa người bán và người mua, trong khi giá phôi thép khu vực chịu áp lực điều chỉnh.

Nhìn chung, các yếu tố rủi ro từ địa chính trị, chính sách thương mại (CBAM, thuế AD/CVD) và diễn biến nhu cầu hạ nguồn tại các khu vực sẽ tiếp tục là những biến số quan trọng ảnh hưởng đến xu hướng thị trường thép thế giới trong thời gian tới.

Miễn trừ trách nhiệm: Thông tin trong báo cáo được tổng hợp từ các nguồn số liệu thị trường và nhận định của các thành viên tham gia thị trường, chỉ mang tính chất tham khảo, không cấu thành khuyến nghị đầu tư.

Lưu ý: Dự báo được cập nhật vào Thứ 2, Thứ 4, Thứ 6 hàng tuần.