Phế Thổ Nhĩ Kỳ: Giá tăng nhẹ, Nhu cầu mạnh

Giá phế vận chuyển đường biển sâu (deep-sea scrap) của Thổ Nhĩ Kỳ đã tăng trở lại vào thứ Tư sau khi một lô hàng từ châu Âu lục địa, bốc hàng vào tháng 1, được bán ở mức cao hơn.

Giá phế HMS 1/2 80:20 CFR Thổ Nhĩ Kỳ hàng ngày đã tăng 2 USD/tấn lên mức 357,70 USD/tấn.

Một lô hàng có nguồn gốc từ Đức đã được một nhà máy ở Izmir mua với giá 354,50 USD/tấn cho phế liệu HMS 80:20, để bốc hàng vào tháng 1. Một lô hàng có nguồn gốc từ Mỹ được tiết lộ đã được bán cho một nhà máy ở Iskenderun vào ngày 14 tháng 11 với giá 355,50 USD/tấn cho phế HMS 80:20.

Nhà cung cấp Đức đã tham gia thị trường, có lẽ với cùng lô hàng, khoảng 10 ngày trước, chào bán ở mức 357 USD/tấn cho HMS 80:20, nhưng được cho là đã không bán được vào thời điểm đó. Các nhà xuất khẩu châu Âu lục địa đã kiên quyết chào bán ở mức 355-357 USD/tấn cho mác này trong ít nhất hai tuần qua, đánh dấu 351-352 USD/tấn là mức hòa vốn. Điều này dựa trên giá tại bãi phế liệu yếu hơn và sự dao động của đồng Euro so với đô la Mỹ.

Nhưng đồng Euro vẫn giữ ổn định trong phạm vi 1,156-1,165 USD trong tuần qua, nghiêng về mức yếu hơn trong tuần này, có thể hỗ trợ cho giao dịch bán hàng của châu Âu. Một số người tham gia thị trường cho biết, đã có các giao dịch khác ngoài Hà Lan, không được tiết lộ ra thị trường chung, trong hai tuần qua, ở mức khoảng 351-352 USD/tấn cho HMS 80:20. Điều này nhấn mạnh nhu cầu lành mạnh của các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ đối với các lô hàng bốc hàng tháng 12 và tháng 1, do sự cạnh tranh tương đối cao với các thị trường xuất khẩu thay thế và được thúc đẩy bởi sự tăng giá và nhu cầu thép thanh gần đây trên thị trường nội địa và xuất khẩu.

Các bên tham gia thị trường cho biết, với việc tồn kho tại Mỹ được coi là thấp hơn đáng kể, và các nhà xuất khẩu ở bờ đông và bờ tây hoặc giữ giá tại bãi ổn định hoặc giảm giá, ưu tiên bán các mác đã cắt cho các nhà máy nội địa với biên lợi nhuận cao hơn, nên giá chào bán từ Mỹ khó có khả năng giảm trong những ngày tới. Ngay cả với khả năng có thêm các lô hàng có nguồn gốc từ bờ tây bán sang Thổ Nhĩ Kỳ để bốc hàng vào tháng 1, thì chênh lệch giá (arbitrage) đã mở ra hồi đầu tháng này có khả năng sẽ thu hẹp lại do cước phí vận tải ổn định và các nhà máy nội địa thu mua nhiều HMS 1/2 hơn.

Các nhà cung cấp Scandinavia hiện cũng đang bước vào mùa chi phí cao hơn do sử dụng tàu phá băng và nguồn cung cho các bãi xuất khẩu thấp hơn, trong khi một số nhà xuất khẩu Anh phải tăng giá ở phía bắc để đảm bảo đủ lượng hàng tồn kho cho việc bốc hàng.

Trên thị trường vận chuyển ngắn (short-sea), nhu cầu đối với nguồn cung có sẵn rất ít, giữ cho giá phế HMS 1/2 80:20 CFR Thổ Nhĩ Kỳ (vận chuyển ngắn) hàng ngày ở mức 340 USD/tấn do không có giao dịch bán hàng.

Thép Mạ Kẽm (HDG) EU: Thị trường đình trệ do bất ổn CBAM

Giá thép mạ kẽm nhúng nóng (HDG) duy trì ổn định trong tuần này do hoạt động giao dịch giảm mạnh, với người mua do dự giữa sự không chắc chắn về các chi phí liên quan đến Cơ chế điều chỉnh biên giới carbon (CBAM) của EU trong năm tới.

Tại Tây Ban Nha, những người tham gia thị trường báo cáo giá ở mức 720–730 EUR/tấn CIF cho thép mác Z140 dày 0,57 mm, trong khi một số nhà máy đưa ra giá chào bán gần 750–760 EUR/tấn, nhìn chung không thay đổi so với các tuần trước. Các nhà sản xuất cho biết hoạt động mua hàng vẫn chậm chạp, với những diễn biến mới nhất về CBAM càng làm đóng băng tâm lý thị trường.

Mức giá chỉ dẫn tại Ý được nghe thấy vào khoảng 740–750 EUR/tấn cơ sở giao hàng, mặc dù thanh khoản có vẻ bị hạn chế trong bối cảnh không chắc chắn hiện tại.

Mức đánh giá HDG CIF Tây Ban Nha ổn định trong tuần này ở mức 625 EUR/tấn và Ý ở mức 725 EUR/tấn xuất xưởng (ex-works). Mức giá HDG tại Tây Bắc EU không đổi ở mức 717,50 EUR/tấn xuất xưởng.

Thép Cuộn Cán Nóng (HRC) EU: Giá tương lai tăng vọt do rò rỉ CBAM

Hợp đồng thép cuộn cán nóng (HRC) khu vực Bắc Âu của Tập đoàn CME đã tăng giá hôm thứ Tư, phản ứng lại những hạn chế nhập khẩu tiềm tàng gây ra bởi Cơ chế điều chỉnh biên giới carbon (CBAM) của EU.

Các nhà giao dịch được khảo sát cho rằng sẽ khó để định giá CBAM một cách chính xác vào năm 2026. Các giá trị mặc định bị rò rỉ là rất cao, thúc đẩy mọi người chuyển sang sử dụng dữ liệu thực tế; nhưng các nhà tư vấn CBAM cho rằng để được xác minh và có các tiêu chuẩn cụ thể cho từng cơ sở sản xuất, các nhà máy có thể cần dữ liệu cả năm 2026, nghĩa là thị trường có thể cần phải tập trung xung quanh các giá trị mặc định cho đến khi dữ liệu thực tế có sẵn.

Đây là một trở ngại đối với các nhà giao dịch, do các giá trị mặc định tiềm năng rất cao được dự kiến áp dụng cho một số quốc gia; đã có một bảng tính đang được lưu hành trên thị trường với một số giá trị mặc định, nhưng nhiều người hiện nghi ngờ liệu chúng có chính xác hay không. Một số nguồn tin cho rằng điều này có thể dẫn đến khối lượng nhập khẩu thấp hơn, vốn đã giảm do các biện pháp tự vệ sắp tới và sự không chắc chắn do CBAM gây ra, bên cạnh nhu cầu yếu.

Thị trường giao ngay (vật lý) có phần bị tê liệt bởi thông tin rò rỉ CBAM. Một nhà giao dịch có trụ sở tại London chào bán thép cuộn cán nguội (CRC) vào Tây Ban Nha ở mức 700 EUR/tấn DDP, bao gồm thuế chống bán phá giá và CBAM, nhưng thanh khoản thấp. Một nhà giao dịch đang tìm cách chuyển thép cuộn Thổ Nhĩ Kỳ đã cắt theo chiều dài vào EU bằng container, nhưng mức giá vẫn chưa rõ ràng.

Tuy nhiên, giá tương lai tăng vọt trong hoạt động giao dịch sôi nổi. Giá trên màn hình giao dịch trên toàn bộ đường cong từ tháng 12 đến tháng 6 năm 2026 tăng 9-11 EUR/tấn, với tháng 12 lên 637 EUR và tháng 1 lên 644 EUR/tấn. Tháng 2 tăng lên 642 EUR/tấn, tháng 3 650 EUR/tấn và quý II lên 650-660 EUR/tấn. Trên thị trường môi giới, quý II được giao dịch cao nhất là 653 EUR/tấn, trong khi một dải giao dịch quý I/quý II được giao dịch ở mức -15 EUR/tấn. Một giao dịch riêng lẻ cho tháng 1 được ghi nhận ở mức 640 EUR/tấn, tăng 5 EUR/tấn so với giá chốt hôm trước đó.

Thép Dài Châu Âu: Giá mạnh, thị trường chờ đợi rõ ràng về CBAM

Những người tham gia thị trường thép dài Châu Âu đã hạn chế hầu hết các hoạt động giao dịch nếu có thể trong tuần này, do toàn bộ thị trường thép đang cố gắng nắm bắt ý nghĩa của các bản dự thảo luật Cơ chế điều chỉnh biên giới carbon (CBAM) của EU bị rò rỉ vào đầu tuần.

Với việc các cuộc đàm phán cho giao hàng quý đầu tiên đang đến gần, thời điểm mà việc thực hiện CBAM sẽ bắt đầu, giá ở hầu hết các khu vực đều ổn định hoặc tăng, mặc dù nhu cầu chung vẫn khá chậm và điều này càng rõ rệt ở một số khu vực do sự bắt đầu của giai đoạn chậm lại theo mùa.

Ý

Giá thép thanh (rebar) Ý tiếp tục phục hồi, do sự cố ngừng hoạt động tại nhà máy thép thanh hàng đầu trong nước đã thúc đẩy doanh số bán hàng cho các nhà cung cấp khác, một số trong số họ đã nhanh chóng bán hết hàng giao tháng 12 cho thị trường nội địa.

Giao dịch thép thanh được chỉ định trong phạm vi rộng từ 565-585 EUR/tấn (651-674 USD/tấn) xuất xưởng (ex-works), với phần lớn giao dịch diễn ra gần mức thấp hơn của phạm vi đó. Giá chào bán giao hàng tháng 1 được chỉ định ở mức 595 EUR/tấn xuất xưởng.

Mức đánh giá thép thanh nội địa Ý hàng tuần tăng 10 EUR/tấn lên 570 EUR/tấn xuất xưởng.

Giá thép thanh xuất khẩu của Ý được chỉ định ở mức 530-540 EUR/tấn xuất xưởng, và khối lượng bán hàng mạnh mẽ trong tuần qua, chủ yếu là do doanh số bán cho các quốc gia ở phía đông EU.

Giá xuất khẩu thép cuộn trơn (wire rod) của Ý được chỉ định thấp hơn ở mức 520-530 EUR/tấn xuất xưởng. Tại Serbia, giá chào bán của Ý ở mức 540 EUR/tấn xuất xưởng, tương đương 595 EUR/tấn giao hàng, là kém cạnh tranh so với doanh số bán của Thổ Nhĩ Kỳ ở mức 570-585 EUR/tấn FCA cảng Smederevo. Nhu cầu nội địa Serbia đã tăng nhẹ trong những tuần gần đây nhưng vẫn ở mức khiêm tốn.

Giá thép cuộn trơn Ý ổn định, bất chấp nỗ lực tăng giá của các nhà cung cấp. Mức đánh giá thép cuộn nội địa Ý hàng tuần không thay đổi ở mức 580 EUR/tấn giao hàng.

Tây Ban Nha

Các nhà sản xuất thép cuộn trơn Tây Ban Nha đã công bố tăng giá đáng kể vào tuần trước, từ 40-50 EUR/tấn, nhằm tận dụng giả định của người mua rằng nguồn cung nhập khẩu sẽ khó khăn hơn vào đầu năm 2026 khi CBAM lần đầu tiên được thực hiện.

Hàng nhập khẩu đã gây áp lực lớn lên giá thép cuộn Tây Ban Nha trong vài tháng qua, đặc biệt là hàng đến từ Đông Nam Á cung cấp các lựa chọn nguồn cung cực kỳ cạnh tranh với khối lượng khá lớn. Người mua chấp nhận khoảng 25 EUR/tấn trong số các mức tăng, với thép cuộn chất lượng kéo dây (drawing quality) được giao dịch trong tuần này ở mức xấp xỉ 600 EUR/tấn giao hàng.

Nhập khẩu và Baltic

Các nhà nhập khẩu vào EU đang gặp khó khăn trong việc tìm ra cách ước tính giá khả thi cho quý đầu tiên, do các tiêu chuẩn CBAM bị rò rỉ rất phức tạp để tính toán, và các giá trị cuối cùng vẫn chưa được EU chính thức công bố, dự kiến vào ngày 10 tháng 12.

Nhu cầu tại các quốc gia Baltic vẫn chậm, và nguyên liệu nhập khẩu từ kho tại cảng Klaipeda được chào bán ở mức 610-630 EUR/tấn giao hàng nội địa và cho người mua Scandinavia.

Than phun (PCI): Giá đi theo xu hướng yếu hơn của Trung Quốc

Giá than phun (PCI) Châu Á đã giảm nhẹ trong tuần, xu hướng này phản ánh phần lớn thị trường nội địa Trung Quốc, nơi giá PCI ở miền bắc Trung Quốc có dấu hiệu giảm nhẹ trong tuần này. Tuy nhiên, giá PCI ở miền nam Trung Quốc vẫn chưa giảm do nhu cầu duy trì ổn định.

Mức đánh giá hàng ngày với PCI dễ bay hơi thấp FOB Úc tăng 2,20 USD/tấn lên 149,10 USD/tấn hôm thứ Tư so với một tuần trước, với chênh lệch giữa loại dễ bay hơi trung bình và thấp ổn định ở mức 5 USD/tấn. Mức đánh giá PCI dễ bay hơi thấp CFR bắc Trung Quốc hàng ngày giảm 0,65 USD/tấn trong tuần, xuống còn 130,35 USD/tấn.

Hoạt động thị trường giao ngay đối với PCI dễ bay hơi thấp của Úc đến Châu Á vẫn yếu trong tuần này, và các nguồn tin thương mại cho rằng sự gia tăng giá PCI của Úc là do sự tăng nhẹ của giá than cốc cứng cao cấp. Các nguồn tin thị trường ước tính mức giá có thể giao dịch cho PCI dễ bay hơi thấp của Úc nằm trong khoảng 74-78% so với chỉ số than cốc cứng dễ bay hơi thấp cao cấp.

Người mua hạ nguồn ở Trung Quốc dường như có sự phân hóa về giá PCI trong tuần này. Tại Đường Sơn, miền bắc Trung Quốc, giá đấu thầu PCI của các nhà máy được nghe nói là giảm khoảng 20 NDT/tấn so với phiên giao dịch trước, xuống còn 1.000 NDT/tấn vào ngày 16 tháng 11. Một nguồn tin thị trường cho rằng điều này là do sự suy yếu chung trên các thị trường nguyên liệu thô khác trong tuần này, kết hợp với lợi nhuận hạn chế của một số người mua cuối.

Tuy nhiên, giá đấu thầu ở tây nam Trung Quốc vẫn chưa phản ánh sự điều chỉnh giảm tương tự. Một nguồn tin lưu ý rằng giá đấu thầu PCI Ash-10 từ một người mua cuối lớn ở đó là khoảng 1.070 NDT/tấn vào đầu tuần này, cho thấy nhu cầu ổn định đối với PCI nhập khẩu tại khu vực này do các lựa chọn nguồn cung nội địa bị hạn chế.

Một nguồn tin ở Trung Quốc cho biết: "Mặc dù nhu cầu từ một số người mua phía nam vẫn ổn định, nhưng nhiều lô hàng PCI của Nga dự kiến sẽ cập cảng trong những tuần tới, điều này có thể làm giảm đà tăng giá từ phía cung."

Tuần này, một lô hàng 75.000 tấn PCI dễ bay hơi trung bình của Nga được nghe nói đã bán ở mức khoảng 128 USD/tấn CFR Trung Quốc, với thời gian laycan vào đầu tháng 12, theo một nguồn tin từ nhà sản xuất.

Giá chào bán PCI của Nga được đưa ra khoảng 128-130  USD/tấn CFR Ấn Độ, trong khi giá chào mua là khoảng 125  USD/tấn CFR hoặc thấp hơn.

Những người tham gia thị trường cho biết trong tuần này, một nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ đang tìm kiếm các mức chào bán PCI cho năm tới nhưng chưa đưa ra đấu thầu chính thức, trong khi người mua ở châu Âu và Nam Mỹ tránh xa thị trường giao ngay. Các mức đánh giá PCI dễ bay hơi thấp và trung bình CIF Amsterdam-Rotterdam-Antwerp của Argus tăng nhẹ 2,70 USD/tấn trong tuần này, lần lượt lên 173,60  USD/tấn và 168,60  USD/tấn, do giá Úc cao hơn và cước phí vận chuyển tăng nhẹ. Mức giá Panamax từ Hay Point đến Rotterdam, bao gồm phí hệ thống giao dịch khí thải EU, được ước tính là 24,50  USD/tấn trong tuần này.

Than Cốc Nga: Giá tăng nhẹ

Giá than cốc cứng vừa (semi-hard coking coal) của Nga đã tăng nhẹ trong tuần này sau khi một số nhà cung cấp tăng giá chào bán.

Mức đánh giá hàng tuần với than cốc dễ bay hơi cao đã tăng 0,45 USD/tấn lên 105,05 USD/tấn FOB Vostochny vào thứ Tư.

Các nguồn tin thị trường cho biết giá chào bán than cốc cứng vừa dễ bay hơi cao GZh của Nga là 118-122 USD/tấn CFR trong tuần này, so với 110-127 USD/tấn CFR tuần trước. Sản phẩm từ một công ty khai thác lớn được định giá 110-119,50 USD/tấn CFR so với 108-120 USD/tấn CFR một tuần trước.

Than cốc cứng vừa mác Zh chất lượng cao hơn từ Yakutia được các nguồn tin thị trường Trung Quốc đánh giá ở mức 143-145 USD/tấn CFR Trung Quốc, trong khi tuần trước mác này được nhà sản xuất định giá khoảng 148 USD/tấn CFR Trung Quốc. Than cốc cứng vừa mác Zh chất lượng thấp hơn từ Yakutia được đánh giá ở mức khoảng 135-138 USD/tấn CFR Trung Quốc, không thay đổi so với tuần trước.

Theo những người tham gia thị trường, giá chào bán than cốc mác Zh được sản xuất tại Kuzbass là 140-142 USD/tấn CFR bắc Trung Quốc.

Thép Dài Bắc Phi: Ai Cập giảm giá chào bán thép thanh nội địa

Nhà máy lớn nhất Ai Cập sử dụng công nghệ sắt hoàn nguyên trực tiếp (DRI) đã giảm giá chào bán thép thanh (rebar) tháng 11 của mình 4.000 E£/tấn Ai Cập, xuống còn 34.200 E£/tấn xuất xưởng (ex-works), tương đương 632,91 USD/tấn chưa bao gồm 14% thuế giá trị gia tăng (VAT).

Chính phủ đã áp dụng mức thuế 16,2% đối với phôi thép (billet) nhập khẩu vào tháng 9, được tính dựa trên giá CIF và có hiệu lực trong 200 ngày. Biện pháp này ban đầu đã đẩy giá chào bán thép thanh nội địa tăng cao, nhưng nhu cầu yếu đã khiến các nhà sản xuất phải điều chỉnh giá vào đầu tháng này.

Hiện tại, các nhà sản xuất tiếp tục cắt giảm giá chào bán vì họ đang chật vật để lấp đầy công suất. Các nhà máy có thể giảm giá vì họ đã mua phôi thép trước khi thuế có hiệu lực, điều này tạo ra sự linh hoạt về chi phí.

Các nhà máy khác cũng đi theo xu hướng giảm giá, với mức chào bán cho phần còn lại của tháng 11 dao động từ 31.500-34.800 E£/tấn xuất xưởng, hoặc 582,94-644,02 USD/tấn, chưa bao gồm VAT, dựa trên tỷ giá hối đoái 47,40 E£ = 1 USD.

Một nhà máy giữ giá chào bán ở mức cao nhất trong phạm vi do công suất sản xuất thấp hơn. Một nhà sản xuất khác giảm giá chào bán 4.000 E£/tấn xuống còn 34.100E£/tấn E£, trong khi một nhà sản xuất thứ hai cắt giảm 3.000 E£/tấn xuống còn 34.000 E£/tấn E£. Một nhà máy tập trung vào thị trường xuất khẩu giảm giá chào bán nội địa 1.300 E£/tấn xuống còn 33.700 E£/tấn, và một nhà máy nội địa nhỏ hơn giảm giá 1.100 E£/tấn xuống còn 31.500 E£/tấn xuất xưởng.

Than Cốc Châu Á – Thái Bình Dương: Giá tăng nhờ giao dịch

Giá than cốc cứng cao cấp (PHCC) loại 1 của Úc trên thị trường đường biển đã tăng vào thứ Tư sau các giao dịch mới tới Trung Quốc và Ấn Độ.

Giá than cốc cứng dễ bay hơi thấp cao cấp (PLV) của Úc được đánh giá tăng 0,35 USD/tấn lên 195,15 USD/tấn FOB Úc, trong khi giá than cốc cứng loại hai giảm 1,60 USD/tấn xuống còn 173,95 USD/tấn FOB Úc.

Một giá chào bán cho lô hàng 35.000 tấn than có thương hiệu với thời gian laycan tháng 12 đã xuất hiện vào thứ Tư ở mức 199 USD/tấn FOB Úc, nhưng không có giao dịch nào được xác nhận vào cuối ngày. Một giá chào mua cho lô hàng 75.000 tấn than có thương hiệu với thời gian laycan từ 21-30 tháng 12 đã xuất hiện ở mức 193 USD/tấn FOB Úc nhưng không thu hút được đề nghị đối ứng.

Có thông tin về một giao dịch PHCC 75.000 tấn đã được chốt ở mức khoảng 196 USD/tấn FOB Úc, rất có thể là tới Ấn Độ vào cuối ngày thứ Tư. Tuy nhiên, thông tin này được báo cáo sau thời điểm chốt giá tại Singapore.

Những người tham gia thị trường nhấn mạnh khoảng cách giá dai dẳng giữa Trung Quốc và Ấn Độ, lưu ý rằng cấu trúc định giá của Trung Quốc khác biệt đáng kể so với Ấn Độ.

Ở Trung Quốc, than dễ bay hơi trung bình cao cấp (PMV) thường có giá thấp hơn PLV, trong khi ở Ấn Độ, điều này thường ngược lại, tạo nên hành vi mua hàng khác nhau.

Nhu cầu mua của Ấn Độ tăng lên, với các công ty thương mại tập trung vào Ấn Độ cho biết mức giá khoảng 195 USD/tấn FOB có thể khả thi đối với than cấp PMV. Các nhà máy Ấn Độ đang dần quay trở lại thị trường giao ngay và có thể bắt đầu dự trữ cho lô hàng giao tháng 12-tháng 1.

Một số người tham gia thị trường cho biết số lượng hàng hóa giao ngay có sẵn ít hơn trước, điều này đã thúc đẩy người mua tăng giá chào mua để đảm bảo nguyên liệu. Giá còn được hỗ trợ thêm bởi kỳ vọng nguồn cung của Úc sẽ thắt chặt hơn vào đầu tháng 12.

Giá PHCC đến Ấn Độ tăng 0,25 USD/tấn lên 211,15 USD/tấn trên cơ sở CFR, trong khi giá loại hai giảm 1,70 USD/tấn xuống còn 189,95 USD/tấn CFR bờ biển phía đông Ấn Độ.

Giá than cốc PLV đến Trung Quốc giảm 2,25 USD/tấn xuống còn 205,80 USD/tấn trên cơ sở CFR. Giá loại hai giảm 1,95 USD/tấn xuống còn 188,80 USD/tấn CFR bắc Trung Quốc.

Tâm lý thị trường tiếp tục dịu đi vào thứ Tư, với hợp đồng than cốc được giao dịch nhiều nhất trên Sàn Giao dịch Hàng hóa Đại Liên (DCE) cho tháng 1 giảm 2,81% xuống còn 1.139,50 NDT/tấn vào cuối phiên giao dịch buổi chiều, phản ánh sự thận trọng ngày càng tăng giữa những người tham gia thị trường.

Tâm trạng trên thị trường giao ngay cũng ngày càng thận trọng. Sau khi duy trì ổn định trong vài tuần, giá than cốc lưu huỳnh thấp loại cao nhất tại Anze, Sơn Tây, đã giảm 40 NDT/tấn xuống còn 1.660 NDT/tấn vào thứ Tư. Hơn một nửa than cốc nội địa trên thị trường đấu giá trực tuyến đã không thể chốt được giao dịch, với giá giao dịch giảm 30-50 NDT/tấn.

Các nguồn tin thị trường cho biết một số mác than cốc có giá cao đã chứng kiến sự điều chỉnh giảm. Điều này có thể phản ánh nhu cầu than cốc yếu hơn từ các ngành công nghiệp hạ nguồn, do nhiều người dùng cuối đang làm chậm lại việc thu mua và thể hiện sự phản kháng ngày càng tăng đối với mức giá cao hơn.

Trên thị trường đường biển, có thông tin về một lô hàng 75.000 tấn than cốc PMV của Úc đã được giao dịch ở mức 205 USD/tấn CFR Trung Quốc. Nhưng điều này không thể được xác nhận.

Hầu hết những người tham gia thị trường ở Trung Quốc coi mức giá là hợp lý, do sự suy yếu chung trên cả thị trường tương lai và giao ngay vào đầu tuần này.

Tâm lý Trung Quốc đã suy yếu, bằng chứng là sự trượt giá trên sàn DCE, vì vậy giao dịch ở phân khúc loại một và loại hai tại Trung Quốc có khả năng kém sôi động hơn, một nhà giao dịch cho biết.

Trong thị trường than luyện kim (metallurgical coke), sự suy yếu gần đây của giá than cốc đã bắt đầu làm giảm khả năng tăng giá một lần nữa. Một số nguồn tin cho biết các nhà máy thép có thể cân nhắc yêu cầu giảm giá than luyện kim nếu giá than cốc tiếp tục giảm. Tuy nhiên, với việc giá than cốc vẫn tương đối cao so với các tuần trước, bất chấp các điều chỉnh giảm gần đây, thị trường có thể cần tín hiệu rõ ràng hơn trước khi bất kỳ đợt cắt giảm giá than luyện kim nào được thực hiện trong thời gian tới.

Một người tham gia thị trường cho biết hướng đi của giá than luyện kim sẽ bị ảnh hưởng bởi mức lợi nhuận của các nhà máy thép hạ nguồn và sự thay đổi trong chi phí than cốc.

Quặng Sắt Trung Quốc: Giá duy trì ổn định

Giá quặng sắt đường biển ổn định vào ngày 19 tháng 11 do thị trường áp dụng thái độ chờ xem.

Chỉ số ICX® 62% tăng 0,10 USD/tấn khô (dmt) lên 104,90 USD/tấn khô CFR Thanh Đảo. Chỉ số ICX® 61% tăng 0,05 USD/tấn khô lên 102,30 USD/tấn khô CFR Thanh Đảo. Chỉ số 65% không thay đổi ở mức 117 USD/tấn khô.

Một người mua tại nhà máy ở miền bắc Trung Quốc cho biết: "Hầu hết các nhà máy thép đều giữ thái độ chờ xem, đợi một hướng đi rõ ràng."

Một lô hàng 70.000 tấn quặng mịn Carajas (IOCJ) với ngày vận đơn (B/L) là 9 tháng 11 đã được bán với mức phụ phí 0,60 USD/tấn khô so với chỉ số 65% tháng 12 trên nền tảng Corex.

Hai nửa lô hàng quặng mịn cao cấp Newman (NHGF) với thời gian bốc/dỡ hàng (laycans) vào cuối tháng 12 đã được bán với mức chiết khấu 2,60 USD/tấn khô so với chỉ số 62% tháng 12 thông qua giao dịch song phương hôm thứ Tư.

Một lô hàng 100.000 tấn quặng viên Tubarao (PFIT) 63,81% Fe với ngày B/L là 9 tháng 11 đã được giao dịch với mức chiết khấu 1,43% so với chỉ số 62% alumina thấp của tháng giao hàng và một lô hàng 70.000 tấn Quặng cục chưa sàng Guaiba (LONS) 53,51% Fe với ngày B/L là 11 tháng 11 được bán với giá 93,88 USD/tấn khô trên cơ sở 62%, cả hai đều thông qua hình thức đấu thầu hôm thứ Tư.

Giá chào bán quặng sắt đường biển ổn định trên thị trường thứ cấp nhưng với thanh khoản thấp. Một lô hàng PBF cho thời gian laycan tháng 12 được chào bán với mức phụ phí 0,30 USD/tấn khô so với chỉ số 62% tháng 12. Một nhà giao dịch ở miền bắc Trung Quốc cho biết: "Biên lợi nhuận thép vẫn đang thua lỗ ở Đường Sơn và người mua đang thận trọng chờ xem liệu có thêm đợt cắt giảm sản xuất nào nữa hay không."

Cảng biển (Portside)

Chỉ số PCX™ 61% quặng mịn tại cảng giảm 2 NDT/tấn ướt (wmt; 0,28 USD/tấn ướt) xuống còn 800 NDT/tấn ướt giao trên xe tải (free-on-truck) tại Thanh Đảo vào ngày 19 tháng 11, kéo theo mức tương đương đường biển giảm 0,30 USD/tấn khô xuống 104,50 USD/tấn khô CFR Thanh Đảo.

Hợp đồng tương lai quặng sắt tháng 1 được giao dịch nhiều nhất trên Sàn Giao dịch Hàng hóa Đại Liên đóng cửa ở mức 791,50 NDT/tấn, tăng 6NDT/tấn hay 0,76% so với giá chốt ngày 18 tháng 11.

Thị trường cảng biển vẫn yên tĩnh với ít giao dịch được ghi nhận. Một nhà giao dịch ở Bắc Kinh cho biết: "Hầu hết những người tham gia thị trường đều đứng ngoài quan sát do thị trường biến động. Chỉ một số nhà máy bổ sung hàng dự trữ cho nhu cầu sử dụng hàng ngày."

Quặng PBF quy cách mới được giao dịch ở mức 790 NDT/tấn ướt tại cảng Sơn Đông. Quặng PBF quy cách mới được giao dịch ở mức 793-796 NDT/tấn ướt tại thị trường Đường Sơn. Chênh lệch giá giữa PBF và Quặng mịn siêu đặc biệt (SSF) là 105 NDT/tấn ướt tại cảng Thanh Đảo.

Phế Châu Á: Giá tăng, nhu cầu mua hạn chế

Thị trường phế nhập khẩu bằng container của Đài Loan đã tăng nhẹ vào thứ Tư do một số ít người mua nâng giá chào mua để đảm bảo hàng, mặc dù hầu hết các nhà máy vẫn giữ kỳ vọng giá thấp hơn trong bối cảnh doanh số thép thanh (rebar) chậm chạp.

Mức đánh giá đối với phế HMS 1/2 80:20 container CFR Đài Loan đã tăng 1 USD/tấn lên 295 USD/tấn, đưa mức trung bình từ đầu tháng đến nay lên $293,77/tấn CFR.

Giá chào bán được giữ nguyên ở mức 296-303 USD/tấn CFR, với hầu hết các nhà giao dịch không sẵn lòng xem xét giá dưới 295 USD/tấn CFR. Mức giá có thể giao dịch trên thị trường nhích lên do một số nhà máy chào mua ở mức 295 USD/tấn CFR để duy trì hoạt động thu mua hàng tuần. Tuy nhiên, mức giá này có thể không hấp dẫn nhiều nhà cung cấp phế liệu container, khi các nhà bán hàng chủ lực cho biết họ yêu cầu mức giá gần 300 USD/tấn CFR hơn.

Giá mua tại Đài Loan khó có thể tăng thêm do doanh số thép thanh yếu hơn sau đợt tăng giá nội địa gần đây, và lĩnh vực xây dựng khó có khả năng phục hồi trong thời gian sắp tới. Các nhà máy dự kiến sẽ tiếp tục ưu tiên phế liệu nội địa rẻ hơn để hạn chế rủi ro trước sự biến động của tỷ giá hối đoái.

Thị trường nội địa Trung Quốc

Giá phế liệu nội địa Trung Quốc vẫn chịu áp lực giảm, ngay cả khi giá thép có dấu hiệu phục hồi trong tuần này sau các đợt kiểm tra môi trường được nối lại. Nhiều nhà sản xuất thép đã cố gắng giảm giá thu mua phế liệu để đối phó với doanh số thép chậm và tồn kho tăng, mặc dù một số ít nhà máy đã tăng giá thu mua cho mục đích dự trữ cuối năm.

Mức giữa của đánh giá hàng tuần đối với phế nặng (độ dày >6mm, chưa bao gồm 13% thuế giá trị gia tăng) đã giảm 14 NDT/tấn xuống còn 2.150 NDT/tấn giao tại các nhà máy ở khu vực ven biển phía đông và giảm 14 USD/tấn xuống 2.328 NDT/tấn tại các nhà máy phía bắc, trong khi đó, nó tăng 15 NDT/tấn lên 2.255 NDT/tấn tại các nhà máy ven biển phía nam.

Phế Nhật Bản: Giá tăng do đồng Yên yếu

Giá xuất khẩu phế của Nhật Bản tăng nhẹ vào thứ Tư do đồng Yên tiếp tục suy yếu so với đô la Mỹ. Mức đánh giá hàng ngày với phế H2 FOB Nhật Bản tăng 200 yên/tấn lên 44.300 yên/tấn (285 USD/tấn).

Giá chào bán phế liệu H2 sang Việt Nam được nghe thấy ở mức 328-330 USD/tấn CFR. Mức giá chào bán và giá chào mua trên thị trường đường biển hầu như không thay đổi, nhưng đồng Yên yếu đã đẩy giá FOB tăng cao hơn tính theo đồng Yên. Tỷ giá hối đoái hôm thứ Tư là 155,5 yên = 1 USD.

Tokyo Steel đã công bố tăng 500 yên/tấn (3,22 USD/tấn) đối với giá thu mua phế tại tất cả các nhà máy và bãi thu gom. Hầu hết những người tham gia thị trường cho rằng sự điều chỉnh này là do biến động tiền tệ chứ không phải do nhu cầu tăng cao.

Giá phế nội địa được dự đoán sẽ tiếp tục tăng, làm trầm trọng thêm những thách thức trên thị trường xuất khẩu, khi các nhà xuất khẩu cần phải tăng giá chào bán để bù đắp chi phí thu mua cao hơn trong khi người mua nước ngoài vẫn phản đối việc tăng giá. Sau điều chỉnh, phế H2 tại các bãi Tokyo Bay sẽ là 44.500 yên/tấn FAS, cao hơn gần 1.000 yên/tấn so với mức giá giao dịch trên thị trường đường biển.

Các nhà xuất khẩu có thể tìm kiếm nguyên liệu từ các khu vực khác với mức giá thu mua tương đối thấp hơn.

Các nhà giao dịch Nhật Bản dự đoán sẽ có ít thỏa thuận xuất khẩu mới trong thời gian tới, với lý do khoảng cách ngày càng lớn giữa thị trường nội địa và xuất khẩu, cùng với sự giảm sút về nhu cầu mua hàng từ nước ngoài trong bối cảnh thị trường thép đường biển ảm đạm.

Thép Dẹt Châu Á – Thái Bình Dương: Giá Trung Quốc giảm, giao dịch chậm lại

Giá thép cuộn nội địa Trung Quốc giảm do kỳ vọng giá trị nguyên liệu đầu vào sẽ giảm, trong khi thị trường đường biển yên ắng với hoạt động giao dịch chậm.

Các bên tham gia thị trường cho biết thị trường than cốc suy yếu đã tạo ra tâm lý tiêu cực trên thị trường thép. Chính phủ Trung Quốc kêu gọi đảm bảo nguồn cung cấp than cho người dùng, đặc biệt là than nhiệt trong mùa sưởi ấm, làm dấy lên lo ngại rằng sản lượng than cốc cũng có khả năng tăng theo. Hợp đồng tương lai than cốc tháng 1 đã giảm 2,81% so với ngày giao dịch trước đó, xuống còn 1.139,5 NDT/tấn (160,2 USD/tấn) vào ngày 19 tháng 11, sau mức giảm 3,86% vào ngày 18 tháng 11.

Cuộn (Coil)

Giá thép cuộn cán nóng (HRC) phổ biến tại kho ở Thượng Hải đã giảm 10 NDT/tấn, xuống còn 3.280 NDT/tấn vào ngày 19 tháng 11.

Hoạt động giao dịch trên thị trường giao ngay chậm lại vào buổi chiều do giá tương lai giảm. Hợp đồng tương lai HRC tháng 1 trên Sàn Giao dịch Tương lai Thượng Hải giảm 0,18% so với giá thanh toán ngày hôm trước, xuống còn 3.277 nhân dân tệ/tấn vào ngày 19 tháng 11.

Chỉ số HRC FOB Trung Quốc không đổi ở mức 446 USD/tấn FOB. Hai nhà máy lớn sẵn sàng nhận đơn đặt hàng HRC mác SS400 ở mức 450 USD/tấn FOB Trung Quốc, mặc dù giá chào chính thức của họ cao hơn nhiều, ở mức 480 USD/tấn FOB Trung Quốc. Các nhà máy lớn và công ty thương mại khác của Trung Quốc vẫn giữ mức giá trên 445 USD/tấn FOB Trung Quốc cho HRC mác Q235 và SS400.

Một số nhà giao dịch sẵn sàng chấp nhận đơn hàng ở mức 443-445 USD/tấn FOB Trung Quốc đối với HRC dành cho Thổ Nhĩ Kỳ, trong khi người mua địa phương chào mua thấp nhất chỉ 435 USD/tấn FOB Trung Quốc. Người mua Việt Nam không sẵn lòng mua HRC giao tháng Giêng từ Trung Quốc vì đang có cuộc điều tra chống lẩn tránh thuế đối với hàng nhập khẩu từ Trung Quốc.

Chỉ số HRC ASEAN không thay đổi ở mức 489 USD/tấn. Thị trường Việt Nam đối với HRC mác SAE bị bế tắc, do người bán giữ nguyên mức chào bán ở 495-498 USD/tấn CFR Việt Nam cho HRC mác SAE1006 có nguồn gốc từ Indonesia và Ấn Độ.

Tóm Tắt Hoạt Động Thị Trường

Thép dài Châu Á – Thái Bình Dương: Giá ổn định

Thị trường thép dài Châu Á – Thái Bình Dương ổn định, nhưng hoạt động giao dịch chậm lại do tâm lý yếu hơn đối với nguyên liệu đầu vào, và thương mại đường biển bị đình trệ vì chênh lệch giá rộng.

Thép Thanh (Rebar)

Giá thép thanh tại kho ở Thượng Hải ổn định ở mức 3.130 NDT/tấn (440,26 USD/tấn) vào ngày 19 tháng 11. Các giao dịch thép thanh trên thị trường giao ngay tiếp tục chậm lại do tâm lý thị trường suy yếu và nguyên liệu đầu vào giảm giá.

Các bên tham gia thị trường cho biết nguồn cung than cốc dự kiến sẽ tăng lên, do chính phủ đang thúc giục các nhà cung cấp than nhiệt ký hợp đồng năm 2026 với người dùng để đảm bảo nguồn cung than, đặc biệt là trong mùa sưởi ấm, theo một tài liệu từ cơ quan kế hoạch kinh tế NDRC (Ủy ban Cải cách và Phát triển Quốc gia).

Hợp đồng tương lai tháng 1 cho than cốc đã giảm 2,81% so với ngày giao dịch trước đó, xuống còn 1.139,5 NDT/tấn vào ngày 19 tháng 11, và hợp đồng tương lai tháng 1 cho thép thanh đóng cửa giảm 0,49%, xuống còn 3.070 NDT/tấn.

Chỉ số thép thanh FOB Trung Quốc không thay đổi ở mức $447/tấn FOB trọng lượng lý thuyết.

Một nhà máy ở miền đông Trung Quốc giữ vững mức chào bán cho thép thanh cấp B500B ở mức 480 USD/tấn FOB trọng lượng lý thuyết, có thể đàm phán dựa trên các đề nghị mua chắc chắn. Mức chào bán từ các nhà máy và công ty thương mại khác nằm trong khoảng 455-460 USD/tấn FOB trọng lượng lý thuyết, nhưng nhìn chung, người mua trong khu vực không tích cực đặt hàng.

Thương mại xuất khẩu thép thanh bị đình trệ do chênh lệch rộng giữa giá chào bán và giá chào mua, vì một số người mua từ Singapore chỉ chào mua ở mức 455 USD/tấn CFR vào tuần trước, quy đổi ngược lại chỉ còn 435 USD/tấn FOB trọng lượng lý thuyết.

Thép Cuộn Trơn (Wire Rod)

Giá xuất khẩu thép cuộn trơn của Trung Quốc đứng yên ở mức 462 USD/tấn FOB. Một nhà máy ở miền đông Trung Quốc giữ nguyên giá chào bán đối với thép cuộn trơn carbon cao ở mức 495 USD/tấn FOB và chào bán thép cuộn trơn carbon thấp ở mức 490 USD/tấn FOB, mức này cao hơn nhiều so với giá chào bán từ các nhà máy khác là 470-485 USD/tấn FOB.

Mức giá khả thi cho thép cuộn trơn carbon thấp từ hai nhà máy thép lớn ở miền bắc Trung Quốc là 460-465 USD/tấn FOB cho mác cơ sở 6.5mm, nhưng mức giá này không khuyến khích được đơn hàng, do một số người mua đang chào mua dưới 460 USD/tấn FOB.

Mức giá chỉ dẫn từ một nhà máy tư nhân ở miền bắc Trung Quốc là 445 USD/tấn FOB cho thép cuộn Q195, nhưng các giao dịch vẫn chưa được xác nhận tại thời điểm công bố. Giá chào bán thép cuộn từ một nhà máy Indonesia không thay đổi ở mức 465 USD/tấn FOB.

Phôi Thép (Billet)

Giá phôi thép xuất xưởng tại Đường Sơn không thay đổi ở mức 2.970 NDTtấn. Giá xuất khẩu đối với phôi thép 3sp của Trung Quốc ở mức 433-435 USD/tấn FOB, tăng 3-5 USD/tấn so với tuần trước, sau khi thị trường nội địa tăng giá vào đầu tuần này.

Giá chào bán là 450-455 USD/tấn CFR Philippines tùy thuộc vào mác thép, trong khi sự quan tâm của người mua là ở mức 440-445 USD/tấn CFR.

Một nhà máy Indonesia giữ nguyên mức giá chào bán ở mức 435 USD/tấn FOB cho lô hàng giao tháng Giêng. Một giao dịch 30.000 tấn phôi thép Iran đã được thực hiện ở mức 440-445 USD/tấn CFR Indonesia vào tuần trước.

Tóm Tắt Hoạt Động Thị Trường