Thép dài Châu Á - Thái Bình Dương: Tồn kho thấp hỗ trợ giá

Giá thép cây nội địa Trung Quốc tiếp tục tăng trong ngày thứ Năm (17/9), được hỗ trợ bởi lượng hàng tồn kho ở mức thấp. Tuy nhiên, đà tăng đang cho thấy dấu hiệu chậm lại do chi phí nguyên liệu thô đã hạ nhiệt.

Thép cây (Rebar)

Giá thép cây xuất kho tại Thượng Hải đã tăng 10 nhân dân tệ/tấn (1,49 USD/tấn) lên mức 3.140 nhân dân tệ/tấn vào ngày 17 tháng 9, trong khi hợp đồng tương lai thép cây kỳ hạn tháng 1 giảm 4 nhân dân tệ/tấn xuống còn 3.122 nhân dân tệ/tấn.

Lượng tồn kho thép cây nắm giữ bởi các công ty thương mại và nhà máy thép Trung Quốc đã giảm tổng cộng 160.000 tấn so với tuần trước, xuống còn 6,36 triệu tấn trong tuần này, theo các thành viên thị trường. Tiêu thụ thép cây đã tăng 40.000 tấn trong tuần lên 1,90 triệu tấn. Việc lượng tồn kho giảm phù hợp với kỳ vọng của thị trường, do hoạt động xây dựng thường tăng mạnh trước kỳ nghỉ lễ Quốc khánh của Trung Quốc bắt đầu từ ngày 1 tháng 10. Tuy nhiên, mức tiêu thụ thép cây hiện vẫn thấp hơn mức trung bình cùng kỳ năm ngoái là 2,1 - 2,2 triệu tấn/tuần.

Sức hỗ trợ giá cho thép cây từ phía nguyên liệu thô đã suy yếu trong tuần này do giá than cốc giao ngay giảm. Giá than cốc chất lượng cao tại An Trạch, Lâm Phần đã giảm 40 nhân dân tệ/tấn xuống còn 2.510 nhân dân tệ/tấn giao tại xưởng tuyển (ex-washery) vào ngày 16 tháng 9. Các thành viên thị trường cho biết, đà phục hồi của giá thép cây kể từ cuối tháng 8 chủ yếu được thúc đẩy bởi giá than tăng cao hơn là do tiêu thụ mạnh hơn. Áp lực giảm đối với giá thép có thể sẽ tăng lên nếu giá nguyên liệu thô tiếp tục sụt giảm.

Đánh giá của thép cây fob Trung Quốc không đổi ở mức 482 USD/tấn fob tính theo trọng lượng lý thuyết. Giá thép cây tại các thành phố lớn trong nước đứng ở mức 3.120 - 3.180 nhân dân tệ/tấn (465 - 474 USD/tấn) tính theo trọng lượng lý thuyết. Giá chào bán thép cây của Trung Quốc sang Singapore giữ nguyên ở mức 510 - 520 USD/tấn cfr trọng lượng lý thuyết, tương đương 485 - 495 USD/tấn fob trọng lượng lý thuyết.

Dây thép cuộn (wire rod) và phôi thép (billet)

Đánh giá của dây thép cuộn fob Trung Quốc ổn định ở mức 499 USD/tấn fob, với các nhà máy Trung Quốc duy trì giá chào xuất khẩu ở mức 497 - 515 USD/tấn fob cho lô hàng giao tháng 10. Giá chào dây cuộn của Indonesia ổn định ở mức 510 USD/tấn fob cho lô hàng giao tháng 12.

Giá phôi thép Đường Sơn xuất xưởng đi ngang ở mức 3.020 nhân dân tệ/tấn. Giá chào phôi thép của Indonesia ổn định ở mức 480 USD/tấn fob cho lô hàng giao tháng 12.

Thép dẹt Châu Á - Thái Bình Dương: Giá ổn định

Thị trường thép dẹt khu vực Châu Á - Thái Bình Dương ổn định so với ngày hôm trước, với ít giao dịch diễn ra hơn tại Trung Quốc sau một số giao dịch mua đã được thực hiện vào ngày hôm qua. Hoạt động thương mại đường biển cũng ổn định trong ngày hôm nay, với các nhà máy giữ vững mức giá.

Giá cuộn cán nóng (HRC) chủ đạo xuất kho tại Thượng Hải không đổi ở mức 3.330 nhân dân tệ/tấn (496,50 USD/tấn) vào ngày 17 tháng 9. Các bên bán giữ giá đi ngang so với một ngày trước đó, nhưng hoạt động giao dịch trên thị trường giao ngay đã chậm lại.

Lượng tồn kho HRC nắm giữ bởi các công ty thương mại và nhà máy thép đã giảm 30.000 tấn so với tuần trước, so với mức giảm 20.000 tấn của tuần trước nữa. Tuy nhiên, các nhà máy thép đã cắt giảm sản lượng HRC gần 40.000 tấn trong tuần, theo các thành viên thị trường. Việc xả kho chậm hơn trong tuần này so với kỳ vọng của thị trường, xét đến việc các nhà máy thép cắt giảm sản lượng, đã gây sức nặng lên tâm lý thị trường trong ngày hôm nay, các thành viên thị trường cho biết.

Hợp đồng HRC kỳ hạn tháng 1 trên Sàn Giao dịch Tương lai Thượng Hải giảm 0,12% so với giá thanh toán của phiên giao dịch trước xuống còn 3.317 nhân dân tệ/tấn vào ngày 17 tháng 9.

Các nguồn tin thị trường cho biết, ngày càng có nhiều nhà máy thép công bố kế hoạch bảo trì lò cao trong những ngày gần đây, chủ yếu là do thua lỗ trong sản xuất.

Giá xuất khẩu HRC của Trung Quốc ổn định ở mức 497 USD/tấn fob Trung Quốc trong ngày hôm nay.

Các nhà máy thép lớn vẫn giữ giá xuất khẩu đối với HRC mác Q235 và SS400 ổn định ở mức 495 - 505 USD/tấn fob Trung Quốc trong ngày hôm nay. Một nhà máy miền Bắc Trung Quốc giữ vững giá HRC SS400 ở mức 503 - 505 USD/tấn fob Trung Quốc, sau khi các giao dịch được chốt trong khoảng giá này vào đầu tuần. Các giao dịch đối với HRC Q235 đã chốt ở mức 530 USD/tấn cfr Pakistan gần đây, quy đổi lại tương đương khoảng 495 USD/tấn fob Trung Quốc, mức giá khả thi đối với một số nhà máy thép tư nhân, các công ty thương mại cho biết. Giá xuất khẩu HRC của Trung Quốc có khả năng vẫn duy trì vững chắc trong ngắn hạn, xét đến sự hỗ trợ chi phí vững chắc và kế hoạch cắt giảm sản lượng của các nhà máy, các thành viên thị trường cho hay.

Giá HRC tại ASEAN không đổi ở mức 536 USD/tấn cfr Việt Nam.

Thị trường Việt Nam cũng ổn định trong ngày 17/9, khi người mua tỏ ra ít quan tâm đến HRC nhập khẩu. Các giá chào cho HRC xuất xứ từ Nhật Bản ở mức 520 USD/tấn fob, tương đương khoảng 550 - 555 USD/tấn cfr Việt Nam, nhưng mức giá này quá cao để thu hút người mua.

Tóm tắt hoạt động thị trường

CRC-Trung Quốc: Công ty thương mại miền Đông Trung Quốc báo cáo giá chỉ báo đối với cuộn cán nguội (CRC) mác SPCC ở mức 560 USD/tấn fob Trung Quốc.

Tấm dày - Trung Quốc: Công ty thương mại miền Đông Trung Quốc báo cáo giá chào đối với thép tấm mác Q235 ở mức 538 USD/tấn fob Trung Quốc.

HDG-Trung Quốc: Công ty thương mại miền Đông Trung Quốc báo cáo giá chào đối với thép mạ kẽm nhúng nóng (HDG) mác SGCC ở mức 635 USD/tấn fob Trung Quốc.

HDG-Trung Quốc: Công ty thương mại miền Đông Trung Quốc báo cáo giá chào đối với thép mạ kẽm nhúng nóng (HDG) mác SGCC ở mức 565 USD/tấn fob Trung Quốc.

HRC-Trung Quốc: Công ty thương mại miền Đông Trung Quốc báo cáo giá chỉ báo đối với HRC mác Q235 ở mức 496 USD/tấn fob Trung Quốc.

HRC-Trung Quốc: Công ty thương mại miền Đông Trung Quốc báo cáo giá chỉ báo đối với HRC mác SS400 ở mức 504 USD/tấn fob Trung Quốc.

HRC-Trung Quốc: Công ty thương mại miền Đông Trung Quốc báo cáo giao dịch đối với HRC mác Q235 ở mức 530 USD/tấn cfr Pakistan.

HRC-ASEAN: Nhà máy tại Việt Nam báo cáo giá chào đối với mác SAE1006 xuất xứ Nhật Bản ở mức 520 USD/tấn fob Nhật Bản.

Thép dẹt GCC: Chi phí vận chuyển tăng, nguồn cung thắt chặt

Giá nhập khẩu thép dẹt tại Hội đồng Hợp tác Vùng Vịnh (GCC) tiếp tục tăng do chi phí vận chuyển cao và nguồn cung từ các xuất xứ chính giảm, ngay cả khi nhu cầu vẫn duy trì ở mức trầm lắng.

Đánh giá nhập khẩu cuộn cán nóng (HRC) theo phương thức cfr UAE đã tăng 15 USD/tấn lên mức 590 USD/tấn.

Các giao dịch theo điều kiện cfr cố định vẫn gặp nhiều khó khăn cho cả người mua lẫn người bán do chi phí vận chuyển tăng, thời gian chờ đợi kéo dài tại các cảng và phí lưu bãi ngày càng tăng cao. Kết quả là, hầu hết các giao dịch đều được đàm phán theo điều kiện fob, các thành viên thị trường cho biết.

Tính sẵn có của nguồn hàng nhập khẩu cũng bị hạn chế do thiếu các chào giá từ một số nhà cung cấp lớn. Các nhà sản xuất Ấn Độ đã rút khỏi thị trường Trung Đông khi giá HRC nội địa tăng lên mức cao nhất trong nhiều năm, khiến việc tiêu thụ nội địa trở nên hấp dẫn hơn so với xuất khẩu đi các khu vực ngoài EU.

Một nhà máy Nhật Bản đã chốt một giao dịch ở mức khoảng 570 USD/tấn cfr, với các lô hàng đến vào tuần trước, các thành viên thị trường cho biết. Một số nhà nhập khẩu báo cáo sự thiếu vắng các chào giá từ Nhật Bản trong tuần này.

Các chào giá đối với HRC độ dày 3mm từ các nhà máy hàng đầu Trung Quốc đứng ở mức 590 - 600 USD/tấn cfr UAE, trong khi các sản phẩm có quy cách mỏng hơn được định giá cao hơn (có cộng thêm phí). Trên cơ sở fob, các chào giá được nghe ở mức khoảng 510 USD/tấn, nhưng cước vận chuyển đã tăng lên khoảng 90 USD/tấn, làm đẩy giá giao hàng lên cao, các thành viên thị trường cho biết.

Nhìn chung, các điều kiện nhập khẩu vẫn gặp nhiều thách thức đối với người mua GCC do tình trạng tắc nghẽn cảng, gián đoạn logistics và rủi ro địa chính trị. Nhiều nhà nhập khẩu đã phải đợi hàng tháng trời để nhận hàng, với chi phí lưu bãi cao và lịch trình đến nơi không chắc chắn khiến lực cầu mua duy trì ở mức thấp.

"Nhu cầu đã bắt đầu chậm lại do chi phí cao mà người tiêu dùng cuối cùng từ chối gánh chịu," một nhà cán lại cho biết.

Một số nhà sản xuất thép khu vực được cho là đang giảm sản lượng do thiếu hụt nguyên liệu thô.

Tình trạng tắc nghẽn tại các cảng Jeddah và Fujairah vẫn tiếp diễn, và các chủ tàu vẫn ngần ngại vận chuyển hàng đến khu vực này. Cảng Jebel Ali phần lớn vẫn không thể tiếp cận được, mặc dù có hai tàu chở các sản phẩm thép dẹt và thép dài có xuất xứ từ Trung Quốc đã băng qua eo biển Hormuz và cập cảng thành công, các thành viên thị trường cho biết. Nhưng nhiều chủ tàu khác không sẵn lòng chấp nhận rủi ro đó.

Sự khan hiếm tàu thuyền kết hợp với phí bảo hiểm rủi ro chiến tranh tăng cao đã đẩy chi phí vận chuyển tăng vọt.

Căng thẳng leo thang tại Trung Đông cũng khiến các thành viên thị trường giữ tâm thái thận trọng. Nhóm vũ trang Houthi có trụ sở tại Yemen cho biết vào thứ Tư rằng họ đã bắn và đánh trúng các cơ sở thuộc sở hữu của công ty kiểm soát bởi nhà nước Saudi Aramco tại cảng Yanbu trên Biển Đỏ. Tuyến đường này chủ yếu được sử dụng để vận chuyển dầu mỏ và khí đốt, mặc dù tác động đối với các mặt hàng khác dự kiến sẽ rõ ràng hơn trong những tuần tới, một nguồn tin thị trường tại Trung Đông cho biết.

Nhu cầu nhập khẩu dự kiến chỉ tăng lên khi tình trạng tắc nghẽn cảng được cải thiện và rủi ro địa chính trị lắng xuống.

Phôi dẹt thương mại: Thị trường ổn định trước đợt gom hàng mới

Giá phôi dẹt (slab) thương mại nhìn chung không thay đổi ở phần lớn các khu vực cung cấp slab, chỉ có một vài nhà cung cấp nâng giá chào trong tuần qua không đáng kể.

Hầu hết người mua đang kiểm tra tình trạng nguồn cung và giá cả, chuẩn bị cho các giao dịch mua hàng giao trong quý 1 năm 2027.

Đánh giá giá phôi dẹt thương mại giao theo phương thức cfr Ý hàng ngày giữ ở mức 575 USD/tấn, trong khi đánh giá giá khu vực Biển Đen hàng tuần giảm 5 USD/tấn xuống còn 475 USD/tấn.

Không có chào hàng mới nào từ các nhà cung cấp châu Á trong tuần này, vì hầu hết giữ giá và khả năng cung ứng ở mức của tuần trước. Một số nhà cung cấp đã tăng giá chào lên tới 5 USD/tấn, giữ thời gian giao hàng  tương tự như tuần trước. Áp lực từ chi phí nguyên liệu thô và giá cước vận tải cao vẫn tiếp diễn trong tuần này, và thái độ tương đối trầm lắng của người mua sau đợt bùng nổ mua sắm và giá cả trong ba tuần qua là điều có thể đoán trước.

Các nhà cung cấp Trung Quốc giữ giá đi ngang cho các lô hàng xếp dỡ tháng 12, trong khi từ Đài Loan, một nhà sản xuất nhắm mốc 520 - 530 USD/tấn fob cho lô hàng giao tháng 12. Một nhà cung cấp lớn của Indonesia đã nâng giá chào thêm 5 USD/tấn lên mức 490 USD/tấn fob, với thời gian giao hàng vẫn kéo dài đến cuối tháng 12, tương tự tuần trước.

Tại lưu vực Biển Đen, hoạt động vận tải biển vẫn chưa phục hồi, nhưng các thành viên thị trường ước tính chỉ có lượng nguồn cung tương đương một tháng bị trì hoãn do các cuộc tấn công tàu bằng máy bay không người lái (drone). Các nhà cung cấp slab được hiểu là đã chuyển các hạn mức xếp hàng sang các cảng phía bắc và các giao dịch bán mới đang được thực hiện từ đó. Các thành viên thị trường cũng cho biết giá dựa trên cơ sở cfr tại Thổ Nhĩ Kỳ và Ý không bị ảnh hưởng, do người bán đang gánh chịu các chi phí phụ trội để cạnh tranh với các nhà cung cấp châu Á hiện nay.

"Thổ Nhĩ Kỳ đã quay trở lại thị trường mua slab của Nga, và trả khoảng 505 - 510 USD/tấn cfr cho hàng giao tháng 10," một nguồn tin cho biết.

Tại Ý, slab chuyên dùng cán tấm của Trung Quốc được chào ở mức 580 - 590 USD/tấn cfr chủ yếu cho lô hàng giao tháng 12, với các chào giá từ Indonesia được báo cáo thấp hơn một chút. Thổ Nhĩ Kỳ và Algérie cũng được cho là có các chào giá, nhưng chưa có thông tin làm rõ thêm về giá.

"Sẽ hợp lý hơn nếu có nhiều nguồn cung hơn trên thị trường phôi dẹt nhưng cho đến nay vẫn chưa thấy," một người mua nói. Một nhà giao dịch đồng tình với các mức chào của Trung Quốc, đồng thời bổ sung rằng Ý hiện đang thể hiện nhu cầu mạnh mẽ đối với phôi dẹt. "Việc mua sắm đã bị tạm hoãn trong một tháng và cộng thêm thực tế là [...] mọi người đều biết rằng với chi phí năng lượng và cước vận tải không ngừng tăng, bạn càng chờ đợi lâu để mua, bạn càng phải trả nhiều tiền hơn," nguồn tin này cho biết.

Giá thép tấm dày cho các mác S275 được nghe ở mức từ 740 - 750 EUR/tấn xuất xưởng Ý đối với đa số khách hàng, nhưng một số ngoại lệ đã được áp dụng cho các đơn hàng lớn hơn.

Tại Châu Mỹ, một nhà cung cấp Brazil đã bán slab ở mức 555 - 565 USD/tấn fob cách đây vài tuần và đã nâng giá chào do giá than cốc cao hơn cùng với sự gia tăng liên tục của giá thị trường thép dẹt Mỹ. Nhà sản xuất này được cho là đã tăng giá chào lên 580 USD/tấn fob vào tuần trước.

HRC Anh Quốc: Giá nhích giảm nhẹ

Giao dịch cuộn cán nóng (HRC) tại Anh vẫn ỳ ạch, thị trường chưa hoàn toàn phục hồi sau giai đoạn trầm lắng mùa hè. Giá đã nhích giảm trong tuần này do nhu cầu tiếp tục yếu, trong khi các chào giá nhập khẩu tiếp tục mang lại một lựa chọn thay thế cạnh tranh so với nguồn cung nội địa. Hạn ngạch nhập khẩu cũng vẫn còn dư dã.

Đánh giá HRC hàng tuần  tại Anh giảm 10 GBP/tấn xuống còn 695 GBP/tấn DDP Tây Midlands.

Các thành viên thị trường phần lớn đồng tình với mức đánh giá này. Một nhà giao dịch ước tính thị trường HRC giao ngay ở mức 695 GBP/tấn DDP, lưu ý rằng các nhà máy nội địa vẫn đang nhắm mức khoảng 700 - 710 GBP/tấn DDP, trong khi hàng nhập khẩu có sẵn ở mức 680 - 695 GBP/tấn DDP. Một nguồn tin khác cho biết hoạt động đặt chỗ vẫn trầm lắng, khi nhiều người mua đã chốt các yêu cầu cho quý 4 sớm hơn thông thường do lo ngại về các chi phí liên quan đến CBAM và sự biến động cước vận chuyển.

Khả năng tiếp cận nguồn nhập khẩu cũng vẫn còn hạn chế. Một nhà phân phối cho biết hàng Thổ Nhĩ Kỳ tiếp tục thống 3trị các chào giá nhập khẩu, trong khi HRC của Việt Nam có sẵn ở mức giá thấp hơn nhưng phải đối mặt với sự bất định liên quan đến cơ chế CBAM sắp tới.

Các thành viên thị trường kỳ vọng giá giao hàng trong quý 1 năm 2027 sẽ tăng do tác động của CBAM. Tuy nhiên, tâm lý thị trường vẫn trầm lắng trong ngắn hạn vì nhu cầu chưa phục hồi rõ rệt.

Hạn ngạch Loại 1 (Category 1) cho thép gốc từ EU đứng ở mức 93.750 tấn/quý và đã được sử dụng khoảng 50% tính đến ngày 16 tháng 9. Hạn ngạch của Hàn Quốc ở mức 2.196 tấn/quý được sử dụng khoảng 63%, trong khi hạn ngạch phần dư được sử dụng khoảng 86%. Hạn ngạch của Ấn Độ ở mức 8.364 tấn/quý hầu như vẫn chưa được sử dụng với chưa đầy hai tuần còn lại trong quý.

Hạn ngạch Loại 4 cho thép gốc từ Việt Nam bắt đầu được lấp đầy vào đầu tháng 9. Hạn ngạch này ban đầu được ấn định ở mức 43.591 tấn/quý, hầu như không bị động chạm đến cho đến cuối tháng 8 do các thành viên thị trường lo ngại về khả năng xảy ra các khiếu nại chống bán phá giá liên quan đến tôn mạ kẽm nhúng nóng (HDG) của Việt Nam. Không có khiếu nại nào được nộp tính đến thời điểm xuất bản, và khoảng 7.700 tấn đã được phân bổ vào hạn ngạch trong tháng 9.

HRC EU: Các nhà máy giảm giá để chốt khối lượng

Một số nhà sản xuất châu Âu gần đây đã đưa ra các mức chiết khấu hào phóng hơn, thể hiện sự linh hoạt đối với giá niêm yết cơ bản ở mức 750 - 770 EUR/tấn xuất xưởng.

Các đơn hàng hiện đang được thu gom cho sản lượng tháng 11 sau một khởi đầu chậm chạp trong tháng 9, khiến người mua đứng ngoài thị trường. Hoạt động ghi nhận vẫn còn ít ỏi, bất chấp tần suất giao dịch cao hơn — các thành viên thị trường tại một sự kiện ngành ngày 16 tháng 9 nhấn mạnh rằng thị trường vẫn đang tiêu thụ lượng tồn kho từ các giao dịch mua trước đó.

Việc các nhà máy tăng giá gần đây nhằm bù đắp chi phí sản xuất cao hơn chỉ đạt được thành công hạn chế, khi người mua chỉ chấp nhận mức tăng vừa phải cho các giao dịch sản xuất tháng 11.

Chỉ số HRC Tây Bắc EU hàng ngày  đã sụt giảm 5 EUR/tấn xuống còn 730,75 EUR/tấn xuất xưởng.

Các giao dịch tại Nam Âu đã chốt trong ngày 17/9 ở mức 735 - 755 EUR/tấn cơ bản giao hàng cho khoảng 3.000 tấn hàng hóa.

Một người mua cho biết vào ngày 14 tháng 9 rằng khách hàng lớn có thể tiếp cận mức 740 - 750 EUR/tấn cơ bản giao hàng.

Một giao dịch thứ hai đã được chốt bởi một người mua ở Bắc Âu, đặt 100 tấn ở mức 760 EUR/tấn cơ bản giao hàng. "Chúng tôi thông thường không mua nhiều HRC và các khách lớn có thể mua thấp hơn chúng tôi 20 - 30 EUR/tấn mà không gặp vấn đề gì," nguồn tin này cho biết. Các chào giá khác được nghe thấy trong ngày ở miền bắc ở mức 740 - 750 EUR/tấn cơ bản giao hàng, trong khi một thành viên thị trường khác, thường đặt khối lượng từ 500 - 1.500 tấn, cho biết họ có thể đạt được mức 740 EUR/tấn cơ bản xuất xưởng một cách hợp lý.

"Các Trung tâm dịch vụ thép cho biết mức 750 EUR/tấn cơ bản giao hàng đã được củng cố ở miền bắc ngày hôm nay," một nhà máy cho biết, đồng thời nói thêm rằng một nhà cán lại gần đây đã đưa ra mức 750 EUR/tấn cơ bản giao hàng.

Chỉ số HRC Ý hàng ngày nhích giảm 2 EUR/tấn xuống còn 736 EUR/tấn xuất xưởng trong ngày hôm nay. Đánh giá cif Ý (hai lần một tuần) đã tăng 10 EUR/tấn lên mức 600 EUR/tấn. Đánh giá HRC ddp Ý hàng tuần duy trì ở mức 720 EUR/tấn.

Các giao dịch từ Thổ Nhĩ Kỳ đã nâng đỡ thị trường nhập khẩu, với một nhà máy được hiểu là đã bán một số lô với tổng khối lượng khoảng 25.000 tấn tương đương khoảng 600 EUR/tấn cif đã bao gồm thuế chống bán phá giá, hoặc 570 - 580 EUR/tấn chưa bao gồm thuế chống bán phá giá. Các nhà nhập khẩu đang tính toán thêm một khoản thuế phân bổ tỷ lệ 5-10% cộng vào giá cif, cũng như CBAM, các thành viên thị trường cho biết.

Các chi phí bổ sung này đã đẩy tổng chi phí nhập khẩu giao hàng trọn gói ên mức 700 - 720 EUR/tấn đối với cả HRC của Thổ Nhĩ Kỳ và Ấn Độ. Ấn Độ trước đây đã bán một lượng lớn cuộn vào EU và kể từ đó vẫn giữ các chào giá ở mức cao hơn khoảng 720 USD/tấn cfr EU. Tin tức trong tuần này rằng hạn ngạch của Ấn Độ có thể bị giảm đã bị bác bỏ — quy định ban đầu từ tháng 6 vẫn tiếp tục có hiệu lực, các nguồn tin cho biết.

Các mức giá chốt nội địa tại Ý được báo cáo ở mức 740 - 750 EUR/tấn cơ bản giao hàng, với các chào giá cao hơn vẫn chưa tìm được nhiều sức hút. Các thành viên thị trường tiếp tục chỉ ra rằng lượng tồn kho cao và tốc độ tiêu thụ chậm đang cản trở doanh số của các nhà máy, với nhu cầu từ người tiêu dùng cuối cùng vẫn là lực cản chính. Hầu hết các thành viên thị trường kỳ vọng giá thép sẽ sớm muộn gì cũng tăng, bất chấp nhu cầu yếu. Họ lập luận rằng chi phí năng lượng cao hơn, các hạn chế nhập khẩu, sự bất định về nguồn cung và áp lực từ nguyên liệu thô sẽ buộc các nhà máy phải tăng giá, bất kể mức độ tiêu thụ ra sao.

Tình hình tại Acciaierie d'Italia vẫn cực kỳ bất định sau quyết định của Tối cao Pháp viện Ý về phiên điều trần vào ngày 20 tháng 10. Các thành viên thị trường diễn giải lịch trình diễn điều trần diễn ra nhanh chóng này là một tín hiệu quan trọng và hiện kỳ vọng hoạt động sản xuất sẽ tiếp tục diễn ra cho đến đầu tháng 10 trước khi tiến hành bảo trì theo kế hoạch.

Thép cây Thổ Nhĩ Kỳ: Thị trường chậm lại do tồn kho và thời gian giao hàng

Giá thép dài nội địa Thổ Nhĩ Kỳ tiếp tục vững chắc trong ngày 17/9 mặc dù đà tăng có phần giảm sút, trong khi giá xuất khẩu tăng để điều chỉnh theo các mức giá nội địa mới, nối tiếp các doanh số bán hàng mạnh mẽ trong tháng 9.

Đánh giá thép cây fob Thổ Nhĩ Kỳ hàng ngày  tăng 7,50 USD/tấn lên mức 612,50 USD/tấn fob, khi các nhà cung cấp kiên quyết giữ các chào giá trong khoảng 620 - 640 USD/tấn fob, được hỗ trợ bởi giá nội địa hiện tại và khối lượng bán mạnh trong vài tuần qua.

Tại thị trường thép cây nội địa, một số nhà máy tiếp tục nâng mức chào giá, với một nhà máy lớn ở Izmir báo giá 630 USD/tấn xuất xưởng, tăng 5 USD/tấn. Một nhà máy ở vùng Marmara giữ giá chào thép cây nội địa ổn định ở mức 650 USD/tấn xuất xưởng mặc dù khối lượng bán ở mức này thấp, do đã bán hết sản lượng tháng 10 và không vội vã săn lùng thêm khối lượng. Nhà máy này chào bán thép cây ở mức 640 USD/tấn fob và dây thép cuộn chất lượng làm lưới thép (mesh quality wire rod) ở mức 640 - 650 USD/tấn fob. Hiện tại, nhu cầu xuất khẩu vẫn ở mức thấp, nhưng với cước vận tải tăng và nguy cơ gián đoạn vận chuyển tại Biển Đes đe dọa làm chia cắt hơn nữa thị trường toàn cầu, các nhà cung cấp bày tỏ sự tự tin rằng vật liệu của họ sẽ được ưu tiên hơn so với nguồn cung giá rẻ hơn rất nhiều từ Trung Quốc trong một số trường hợp.

Đánh giá thép cây nội địa Thổ Nhĩ Kỳ tăng 2,50 USD/tấn lên 630 USD/tấn xuất xưởng, với giá trị quy đổi tiền Lira tăng 170 TRY/tấn lên 36.805 TRY/tấn.

Một nhà sản xuất dây cuộn tại Izmir chào bán sản phẩm chất lượng làm lưới ở mức 650 USD/tấn fob và xuất xưởng, và chất lượng kéo dây (drawing quality) ở mức 665 USD/tấn fob và xuất xưởng, nhưng lưu ý rằng các giao dịch có thể sẽ diễn ra ở mức thấp hơn. Doanh số bán hàng nội địa của nhà máy này đã chậm lại đáng kể trong vài ngày qua.

Nhìn chung, các thành viên thị trường bao gồm cả các nhà sản xuất kỳ vọng sẽ có một sự điều chỉnh giảm nhẹ đối với giá nội địa một khi thời gian giao hàng của các nhà máy được rút ngắn. Điều này một phần là do chi phí dự án xây dựng đang chịu áp lực lớn và người tiêu dùng cuối cùng đang chùn bước trước các mức chào giá mới nhất, và một phần do các nhà thương mại nội địa có sẵn một lượng tồn kho được mua ở mức giá thấp hơn và có thể chịu được việc giảm giá mà không bị lỗ.

Một nhà máy tích hợp có trụ sở tại Karabuk đã tăng giá chào dây thép cuộn nội địa thêm 10 - 15 USD/tấn vào ngày 16/9, với sản phẩm mác SAE 1008-1010 kích thước 5,5mm được định giá ở mức 655 USD/tấn xuất xưởng.

Đánh giá dây thép cuộn fob Thổ Nhĩ Kỳ hàng tuần đã tăng 12,50 USD/tấn lên mức 620 USD/tấn fob trong ngày hôm nay.

Thép dẹt Brazil: Các nhà máy cắt giảm giá chào do tồn kho tăng

Các nhà máy Brazil đã giảm giá trên toàn thị trường thép dẹt nhằm kích thích nhu cầu trong bối cảnh cung vượt cầu và tiêu thụ hạ nguồn yếu. Hoạt động đầu tư hạn chế, sự bất định về bầu cử và lãi suất cao tiếp tục đè nặng lên hoạt động mua sắm.

Các nhà máy trong khu vực đã cắt giảm giá chào thông qua các khoản chiết khấu tạm thời, nhưng không điều chỉnh giá niêm yết. Đánh giá cuộn cán nóng (HRC) Brazil xuất xưởng đã giảm xuống mức 3.600 - 3.750 BRL/tấn (699,30 - 728,40 USD/tấn) từ mức 3.650 - 3.850 BRL/tấn của tuần trước, bám sát các mức chào giá thấp hơn.

Trong thị trường cuộn cán nguội (CRC), các nhà máy đã cắt giảm giá khi hàng tồn kho ùn ứ, với các hãng ô tô giảm sản lượng theo mùa để tránh tình trạng dư thừa xe vào cuối năm. Đánh giá CRC Brazil xuất xưởng giảm xuống 4.500 - 4.600 BRL/tấn từ mức 4.500 - 4.700 BRL/tấn của tuần trước. Một số nhà máy đã bắt đầu cung cấp chiết khấu theo khối lượng cho các đơn hàng vượt 5.000 tấn với giá thấp tới 4.400 BRL/tấn, một người mua cho biết.

Các mức chiết khấu thậm chí còn sâu hơn tại thị trường thép mạ kẽm nhúng nóng (HDG). Giá lao dốc khi các chào giá cạnh tranh quyết liệt đối với các lô hàng đa dạng quay trở lại thị trường. Tồn kho cao làm nản lòng người mua và buộc các nhà máy phải giảm giá chào, dù rằng những đợt giảm giá này mang tính tạm thời và đi kèm điều kiện mua các sản phẩm khác.

HDG là một trong những mặt hàng có mức tồn kho cao nhất trong số các sản phẩm thép dẹt, do các nhà thương mại và nhà nhập khẩu khác đã tích trữ hàng trước khi các biện pháp thuế chống bán phá giá có hiệu lực vào tháng 2, với dự đoán các nhà máy Brazil có thể gặp khó khăn trong việc đáp ứng hoàn toàn nhu cầu nếu tiêu thụ mạnh lên.

Đánh giá HDG Brazil xuất xưởng ở mức 4.500 - 4.800 BRL/tấn, giảm 400 - 500 BRL/tấn so với một tuần trước đó. Mức thấp áp dụng cho các vật liệu dày hơn và khối lượng lớn hơn, các thành viên thị trường cho biết. Một người mua đã đặt giá thầu 4.500 BRL/tấn cho vật liệu dưới 0,8mm và khối lượng nhỏ hơn, nhưng nhà máy đã từ chối giá thầu này.

Hàng nhập khẩu

Giá nhập khẩu đi ngang mặc dù giá chào xuất khẩu của châu Á tăng nhẹ, do nhu cầu yếu cản trở các nhà xuất khẩu chuyển phần tăng giá vào một thị trường vốn đang chật vật hấp thụ hàng hóa.

Một nhà nhập khẩu lớn cho biết họ đã được cung ứng đầy đủ cho đến đầu năm 2027 và không có sự gấp gáp nào trong việc đặt các lô hàng mới, đặc biệt là ở các mức chào giá cao hiện tại.

Đánh giá HRC Brazil cfr duy trì ở mức 600 - 615 USD/tấn, chưa bao gồm các chào giá từ Ai Cập được nghe ở mức khoảng 660 USD/tấn cfr, do các chính sách miễn thuế đặt loại vật liệu này vào một cơ sở khác biệt so với các nguồn gốc nhập khẩu khác.

Giá CRC Brazil cfr giữ ở mức 670 - 690 USD/tấn bất chấp sự gia tăng nhẹ của giá châu Á. Một chào giá chắc chắn đã được nghe thấy trên mức 700 USD/tấn cfr đối với hàng hóa từ Hàn Quốc, nhưng các thành viên thị trường cho rằng điều này khó có thể chuyển thành một giao dịch thực tế trong các điều kiện thị trường hiện tại.

Giá châu Á dịch chuyển cao hơn khi kế hoạch bảo trì nhà máy và cắt giảm sản lượng ở Trung Quốc cải thiện tâm lý thị trường, trong khi giá than cao hơn tạo thêm áp lực tăng chi phí.

Giá HDG nhập khẩu Brazil cũng duy trì không đổi ở mức 790 - 820 USD/tấn. Đánh giá này bao gồm vật liệu có lớp mạ Z100 và độ dày 0,4 - 1,0mm.

Việc cắt giảm sản lượng thép của Trung Quốc đối mặt với nhiều rào cản bất chấp lời kêu gọi từ Cisa

Ngành thép Trung Quốc đã kêu gọi kiểm soát sản lượng chặt chẽ hơn và đẩy nhanh tốc độ giảm tồn kho, nhưng việc cắt giảm sản lượng có ý nghĩa khó có thể xảy ra trừ khi biên lợi nhuận của các nhà sản xuất thép xấu đi hơn nữa, các thành viên thị trường cho biết.

Hiệp hội Sắt thép Trung Quốc (Cisa) hôm 15 tháng 9 đã thúc giục các nhà máy thực hiện kiểm soát sản lượng, sản xuất theo nhu cầu thị trường, giảm tồn kho và kiềm chế cạnh tranh bán hàng dưới giá thành, khi chi phí nguyên liệu thô tăng đang bóp nghẹt biên lợi nhuận ngành thép. Lời kêu gọi nhằm kiềm chế sự cạnh tranh gay gắt giữa các nhà máy đối với nhu cầu hạn chế và thị phần. Tuy nhiên, việc cắt giảm sản lượng tự nguyện vấp phải những trở ngại đáng kể.

Các cuộc kiểm tra an toàn thắt chặt hơn sau một vụ tai nạn mỏ than ở Sơn Tây đã hạn chế nguồn cung than cốc và đẩy giá than cốc cũng như cốc lên cao hơn. Giá cốc đã tăng kể từ giữa tháng 8, làm tăng chi phí sản xuất thép và đẩy một số nhà máy vào tình trạng thua lỗ đáng kể.

Nhưng Cisa đang dựa vào các nhà máy thép để tuân thủ lời kêu gọi thay vì áp dụng một cơ chế sản xuất mang tính ràng buộc. Các nhà máy đơn lẻ vẫn duy trì quyền kiểm soát các quyết định sản xuất bất chấp lời kêu gọi kiểm soát sản lượng của Cisa đối với các nhà sản xuất thép. Các nhà máy riêng lẻ có thể nhậnθ thức được sự cần thiết phải điều chỉnh nguồn cung, nhưng có thể không sẵn lòng giảm sản lượng vì cắt giảm sản lượng có nguy cơ mất doanh số và thị phần vào tay các đối thủ giữ nguyên sản lượng.

Vấn đề hành động tập thể này càng trở nên trầm trọng hơn khi nhu cầu thép yếu. Các nhà máy có thể ưu tiên duy trì sản xuất và chấp nhận biên lợi nhuận thấp hơn để giữ chân khách hàng, đặc biệt nếu họ kỳ vọng các đối thủ cạnh tranh cũng làm như vậy.

Thua lỗ là động lực mạnh mẽ hơn cho việc cắt giảm

Chi phí nguyên liệu thô tăng có thể cung cấp một cơ chế mạnh mẽ hơn cho việc giảm sản lượng so với sáng kiến của ngành.

Thua lỗ kéo dài mang lại cho các nhà máy đơn lẻ động lực tài chính trực tiếp để cắt giảm sản lượng. Chi phí than cốc và cốc cao đang làm tăng chi phí sản xuất, và các nhà máy có biên lợi nhuận không đủ có thể ngày càng bị buộc phải giảm sản lượng bất chấp các lời kêu gọi của ngành.

Các nhà máy thành viên Cisa đã cắt giảm sản lượng thép thô xuống mức trung bình 1,92 triệu tấn/ngày trong giai đoạn 21-31 tháng 8, giảm 4,1% so với giai đoạn 11-20 tháng 8, do các nhà máy giảm sản lượng vì thua lỗ gia tăng. Khoản lỗ của các nhà máy Trung Quốc đã nới rộng lên 100 - 150 nhân dân tệ/tấn (14,91 - 22,36 USD/tấn) tính đến ngày 31 tháng 8, theo ước tính của Argus.

Điều này cho thấy việc cắt giảm sản lượng có nhiều khả năng xuất hiện hơn khi nhu cầu thép yếu và khả năng sinh lời xấu đi khiến việc tiếp tục sản xuất trở nên bất kinh tế, chứ không phải là kết quả của một lời kêu gọi từ ngành.

Việc cắt giảm sản lượng thực tế có nhiều khả năng được thúc đẩy bởi thua lỗ kéo dài hơn là do sự tuân thủ tự nguyện của ngành. Sự xuống cấp thêm của biên lợi nhuận có thể buộc nhiều nhà máy phải cắt giảm sản lượng và đẩy nhanh quá trình xả kho tồn kho nếu nhu cầu yếu vẫn tiếp diễn và giá than cốc cũng như cốc vẫn duy trì ở mức cao.

Sáng kiến của Cisa báo hiệu sự nhìn nhận của ngành về sự cần thiết phải điều chỉnh từ phía nguồn cung. Nhưng hiệu quả của lời kêu gọi sẽ phụ thuộc vào việc liệu các nhà máy có đối mặt với đủ áp lực tài chính để giảm sản xuất hay không. Khả năng sinh lời của nhà máy và áp lực dòng tiền sẽ vẫn là những chỉ số chính cần theo dõi.

Khả năng sinh lời của các nhà máy Trung Quốc đã giảm xuống dưới 10% tính đến ngày 11 tháng 9, các thành viên thị trường cho biết. Khoản lỗ 150 - 200 nhân dân tệ/tấn dự kiến sẽ khuyến khích một số việc cắt giảm sản lượng, nhưng hầu hết các nhà máy đều miễn cưỡng đóng cửa thêm các lò cao trừ khi dòng tiền rơi vào áp lực nghiêm trọng. Tỷ lệ vận hành lò cao vẫn duy trì ở mức tương đối cao 80 - 85% vào đầu tháng 9, các thành viên cho hay.

Ngành công nghiệp có lợi ích tập thể rõ ràng trong việc cắt giảm sản lượng, nhưng các nhà máy riêng lẻ có ít động lực để hành động trước. Trong một thị trường cạnh tranh khốc liệt, sự thuyết phục mang tính đạo đức hiếm khi vượt qua được lợi ích thương mại, cho thấy rằng các lời kêu gọi của ngành đơn thuần có thể có tác động hạn chế đến các quyết định sản xuất, các thành viên thị trường cho biết.

Giá quặng sắt phục hồi trên mức 96 USD, được thúc đẩy bởi giá thép Trung Quốc tăng mạnh

Giá quặng sắt đã chặn đứng chuỗi giảm năm phiên liên tiếp, ổn định ở mức trên 96 USD/tấn khi giá thép Trung Quốc nhích lên trong bối cảnh tâm lý kinh tế vĩ mô được cải thiện và hoạt động bổ sung hàng tồn kho trước kỳ nghỉ lễ của các nhà máy thép.

Quặng sắt mịn loại 62% Fe của Australia giao đến Trung Quốc đã tăng 0,35 USD lên 96,75 USD, phục hồi từ mức thấp nhất trong một tháng. Những khoản sụt giảm trước đó đã đưa mức giảm hàng tháng lên 4,4%, bất chấp đỉnh gần đây ghi nhận vào đầu tháng 9.

Các thành viên thị trường cho biết trong khi việc kiểm soát sản lượng phối hợp bởi các nhà máy thép đã củng cố giá thép và thúc đẩy tăng trưởng quặng sắt trong ngắn hạn, nhu cầu cơ bản yếu và thặng dư nguồn cung liên tục có nghĩa là giá sẽ có khả năng duy trì dao động trong biên độ (range-bound) trong ngắn hạn.

Các nhà máy thép Trung Quốc tăng cường dự trữ quặng sắt trước kỳ nghỉ lễ và đẩy nhanh tốc độ giảm tồn kho tại cảng

Các nhà máy thép Trung Quốc đã mở rộng lượng tồn kho quặng sắt thêm 2,3 triệu tấn để đạt 90,4 triệu tấn trong tuần trước nhằm đảm bảo hoạt động lò cao diễn ra ổn định suốt kỳ nghỉ Tết Trung thu và Quốc khánh sắp tới.

Chi phí khởi động lại và đóng cửa cao buộc các hoạt động phải tiếp tục diễn ra bất chấp biên lợi nhuận bị bóp nghẹt. Việc nhà máy tăng cường mua sắm đã đẩy nhanh lượng hàng thông qua cảng, làm giảm tổng lượng tồn kho trên 47 cảng xuống còn 170,2 triệu tấn. Trong khi đó, lượng tàu đến đã tăng lên 127 tàu, củng cố kỳ vọng đạt khối lượng nhập khẩu hàng tháng là 120 triệu tấn vào tháng 9.

Tuy nhiên, các thành viên thị trường vẫn giữ thái độ thận trọng đối với xu hướng tiêu thụ sau kỳ nghỉ lễ do các quy định về môi trường và nhu cầu hạ nguồn yếu.

Các thị trường thép cây toàn cầu chính đang chuẩn bị bước vào đà tăng giá

Vào cuối tháng 8, các thị trường thép cây chính cho thấy xu hướng giá trái chiều. Giai đoạn đầu tháng diễn ra khá ỳ ạch ở hầu hết các thị trường. Tuy nhiên, tại Thổ Nhĩ Kỳ, giá mặt hàng này được hỗ trợ, trong số các yếu tố khác, bởi nguồn cung hạn chế đối với một số quy cách nhất định, trong khi tại Trung Quốc, giá được thúc đẩy bởi chi phí sản xuất tăng và kỳ vọng về nhu cầu mùa thu. Vào đầu tháng 9, giá thép cây của Thổ Nhĩ Kỳ tiếp tục tăng, các nhà sản xuất châu Âu đang tìm cách tăng giá từ 20–40 EUR/tấn, trong khi tại Mỹ, sự sẵn có của hàng nhập khẩu đang kìm hãm thị trường.

Thổ Nhĩ Kỳ

Trong tháng 8, giá nội địa đối với thép cây Thổ Nhĩ Kỳ ban đầu giảm trong bối cảnh giao dịch trầm lắng, nhưng bắt đầu tăng từ giữa tháng do sản lượng giảm và tình trạng thiếu hụt một số quy cách nhất định. Trong suốt tháng, giá đã tăng từ 577 USD/tấn lên 590 USD/tấn FOB và từ 585 USD/tấn lên 602,5 USD/tấn xuất xưởng (chưa bao gồm VAT) trên thị trường nội địa. Hướng về cuối tháng, hoạt động mua sắm chậm lại một chút do người mua chống lại việc tăng giá thêm; họ bổ sung hàng tồn kho một cách thận trọng.

Vào đầu tháng 9, các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ tiếp tục nâng giá chào bán bất chấp hoạt động thị trường ở mức vừa phải. Khối lượng mua ổn định được hỗ trợ bởi sự hồi phục trong ngành xây dựng và, giống như hồi tháng 8, bởi nguồn cung hạn chế đối với một số quy cách nhất định. Song song đó, thị trường xuất khẩu đối với các sản phẩm này vẫn trầm lắng trong bối cảnh nhu cầu yếu.

Tính đến giữa tháng, giá thép cây tại Thổ Nhĩ Kỳ vẫn đang tăng. Đồng thời, phế liệu nhập khẩu tăng giá ở mức độ thấp hơn, điều này đã giúp các nhà sản xuất thép gia tăng biên lợi nhuận. Giá trên thị trường Thổ Nhĩ Kỳ hiện đang được hỗ trợ bởi các hạn chế sản xuất, chi phí phế liệu tăng và sự gián đoạn nguồn cung phôi thép từ khu vực Biển Đen. Hoạt động xuất khẩu vẫn yếu trong bối cảnh thị trường nội địa phục hồi. Tính đến ngày 11 tháng 9, giá đứng ở mức 615 USD/tấn FOB (+6,5% so với ngày 7 tháng 8).

Châu Âu

Trong tháng 8, thị trường thép dài châu Âu vẫn ỳ ạch do kỳ nghỉ theo mùa, nhu cầu thấp và hoạt động giao dịch yếu. Về cuối tháng, người mua bắt đầu quay trở lại, nhưng sự phục hồi của nhu cầu diễn ra chậm chạp.

Trong tháng 8, giá thép cây tại Ý đứng ở mức 670 EUR/tấn xuất xưởng, trong khi tại Bắc Âu ở mức trung bình 677,5 EUR/tấn xuất xưởng. Tính đến ngày 11 tháng 9, các con số lần lượt là 680 EUR/tấn và 665,5 EUR/tấn.

Vào đầu tháng 9, thị trường dần khởi sắc. Các nhà sản xuất tại Ý và Đức đang tìm cách tăng giá khoảng 20–40 EUR/tấn. Thị trường Ý hiện đang chịu áp lực từ chi phí gia tăng, giá của các sản phẩm bán thành phẩm và thép cán trên quy mô toàn cầu. Vào đầu tháng, một số nhà sản xuất nội địa thậm chí đã tạm dừng bán hàng sau đợt tăng giá gần đây của ArcelorMittal thêm 25 EUR/tấn đối với thép thanh vằn và các sản phẩm thép dài khác, được thúc đẩy bởi chi phí năng lượng và vận tải tăng cao. Đây là đợt tăng giá thứ hai của công ty (nối tiếp mức tăng 20 EUR/tấn vào tháng 7), tính chung đã làm tăng chi phí sản phẩm của hãng thêm 45 EUR/tấn.

Nhu cầu tại Đức vào đầu mùa thu được thúc đẩy bởi các dự án cơ sở hạ tầng và quốc phòng, trong khi xây dựng nhà ở vẫn yếu. Các nhà sản xuất thép dài nội địa cũng đang tìm cách tăng giá do chi phí vận hành cao hơn.

Hoa Kỳ

Trong tháng 8, giá thép cây tại Mỹ nhìn chung vẫn ổn định nhờ tính kỷ luật thể hiện bởi các nhà máy — các nhà sản xuất đã tránh việc cắt giảm giá toàn diện, chỉ đưa ra các nhượng bộ cho các đơn hàng khối lượng lớn. Nhu cầu yếu từ ngành xây dựng được bù đắp bởi các lĩnh vực năng lượng, cơ sở hạ tầng và trung tâm dữ liệu. Tuy nhiên, việc tăng giá đối với các sản phẩm thép dài bị hạn chế bởi kỳ vọng về công suất nhà máy cán mới sắp đi vào hoạt động trong nước, sự sụt giảm chi phí phế liệu từ xe ô tô hết hạn sử dụng, và sự xuất hiện của hàng nhập khẩu.

Các điều kiện khu vực trong tháng 8 có sự khác biệt đáng kể — cả về nhu cầu và khả năng cung ứng thép cây, cũng như về sổ đơn hàng của nhà sản xuất và sự sẵn lòng đàm phán với người mua. Giá trung bình của thép cây trong tháng trước đứng ở mức 1.022,3 USD/tấn xuất xưởng vùng Trung Tây Mỹ.

Vào đầu tháng 9, mô hình phân bổ nhu cầu giữa các lĩnh vực vẫn tương tự như trong tháng 8. Sự sẵn có của các sản phẩm nhập khẩu đang kìm hãm đà tăng của giá nội địa. Mức giá chào bán của nguyên liệu nhập khẩu vẫn tương đối sát với giá nội địa, ngay cả khi đã tính đến chi phí logistics và thuế hải quan.

Trung Quốc

Trong tháng 8, thị trường thép cây Trung Quốc đã chuyển từ đà giảm mạnh sang sự phục hồi dần dần. Vào đầu tháng, giá giảm xuống mức thấp nhất trong hơn một năm trong bối cảnh nhu cầu theo mùa yếu, mức tồn kho tăng, sản lượng thép giảm và giá nguyên liệu thô sụt giảm.

Từ giữa tháng 8, thị trường bắt đầu củng cố nhờ giá than cốc và cốc tăng, kỳ vọng kinh tế vĩ mô được cải thiện và hy vọng về sự phục hồi theo mùa của nhu cầu vào mùa thu. Song song đó, nhu cầu từ người tiêu dùng cuối cùng yếu đã hạn chế mức độ tăng trưởng. Giá trung bình của thép cây Trung Quốc trong tháng 8 đứng ở mức 444,76 USD/tấn giao kho (FOT Warehouse).

Các xu hướng ghi nhận vào cuối tháng 8 tiếp tục kéo sang đầu tháng 9. Nhiều đợt tăng giá đối với cốc đã làm gia tăng chi phí sản xuất thép lò cao, tạo nền tảng cho sự ổn định giá tiếp theo của thép cây. Chi phí gia tăng của các nguyên liệu thô khác cũng gây thêm áp lực phụ trợ.

Sự lạc quan của thị trường vào đầu mùa thu cũng được thúc đẩy bởi kỳ vọng về một sự gia tăng theo mùa trong hoạt động xây dựng trên toàn quốc — mùa cao điểm truyền thống vào tháng 9 và tháng 10. Tuy nhiên, đà tăng giá bền vững đòi hỏi nhu cầu từ người tiêu dùng cuối cùng mạnh mẽ hơn. Giá các sản phẩm thép dài tại Trung Quốc có khả năng sẽ dao động trong các biên độ hẹp trong ngắn hạn. Đợt tăng giá cốc mới nhất đang gây áp lực lên biên lợi nhuận của các nhà máy và có thể châm ngòi cho việc cắt giảm sản lượng. Cùng lúc đó, hoạt động trong ngành xây dựng thấp hơn kỳ vọng. Tính đến ngày 11 tháng 9, giá đứng ở mức 463,75 USD/tấn giao kho (+5,4% so với ngày 7 tháng 8).

Thổ Nhĩ Kỳ tăng xuất khẩu thép cây trong tháng 7, duy trì đà tăng trưởng tính từ đầu năm đến nay

Xuất khẩu thép cây của Thổ Nhĩ Kỳ tiếp tục tăng trưởng trong tháng 7, củng cố xu hướng tích cực ghi nhận trong bảy tháng đầu năm 2026. Địa lý xuất khẩu tiếp tục dịch chuyển rời xa châu Âu, trong khi khu vực Trung Đông và Bắc Phi (MENA) cùng Mỹ Latinh chiếm tỷ trọng ngày càng lớn trong các lô hàng của Thổ Nhĩ Kỳ.

Theo Viện Thống kê Thổ Nhĩ Kỳ (TUIK), xuất khẩu thép cây của nước này đã tăng vọt 10,3% lên gần 2,7 triệu tấn trong giai đoạn từ tháng 1 đến tháng 7 năm 2026, trong khi mức tăng trưởng trong tháng 7 đạt 9,2% so với cùng kỳ năm trước, lên mức 391.400 tấn.

Sự dịch chuyển về địa lý xuất khẩu trở nên rõ rệt hơn trong giai đoạn bảy tháng này. MENA vẫn là thị trường điểm đến lớn nhất đối với thép cây Thổ Nhĩ Kỳ, với lượng hàng xuất khẩu đạt 1 triệu tấn, tăng 19,4% so với cùng kỳ năm trước. Tỷ trọng của khu vực này đã tăng lên 37,3% từ mức 34,5% của một năm trước đó. Trong tháng 7, các lô hàng xuất sang MENA tăng 8% so với cùng kỳ, đạt 147.500 tấn. Một nhà giao dịch chia sẻ: "Việc bán hàng sang các nước MENA khá đều đặn; chúng tôi không thấy những lô hàng có khối lượng lớn trong một đợt duy nhất, nhưng các chuyến hàng diễn ra thường xuyên."

Ngược lại, châu Âu tiếp tục thất thế, mặc dù vẫn là thị trường khu vực lớn thứ hai đối với các nhà cung cấp Thổ Nhĩ Kỳ. Xuất khẩu sang khu vực này giảm 29,4% so với cùng kỳ năm trước xuống còn 659.600 tấn, làm giảm tỷ trọng của khu vực xuống 24,6% từ mức 38,4%. Các lô hàng giao trong tháng 7 cũng tiếp tục chịu áp lực, giảm 38,5% so với cùng kỳ xuống 59.400 tấn.

Mỹ Latinh tiếp tục củng cố vị thế, với xuất khẩu tăng vọt 69,5% so với cùng kỳ lên 495.900 tấn. Do đó, tỷ trọng của khu vực này đã tăng lên 18,5% từ mức 12% trong cùng period năm 2025. Xu hướng này thậm chí còn rõ nét hơn vào tháng 7, khi các lô hàng sang Mỹ Latinh tăng vọt 132,7% so với cùng kỳ lên 101.200 tấn.

Châu Phi cũng gia tăng tỷ trọng trong xuất khẩu thép cây của Thổ Nhĩ Kỳ, với các lô hàng tăng 53,6% so với cùng kỳ lên 286.400 tấn. Khu vực này chiếm 10,7% tổng lượng xuất khẩu, tăng từ mức 7,7% của một năm trước đó. Các thị trường thuộc SNG (Các Quốc gia Độc lập) nhận được 179.300 tấn trong giai đoạn được rà soát, tăng 23,8%, nâng tỷ trọng của họ lên 6,7% từ mức 5,9%.

Xét về các thị trường điểm đến riêng lẻ, Yemen vẫn là nước mua lớn nhất trong giai đoạn từ tháng 1 đến tháng 7, với lượng mua tăng 11,4% so với cùng kỳ lên 494.900 tấn. Palestine đứng thứ hai, với các lô hàng tăng hơn gấp đôi lên 223.500 tấn, tăng 119,7%. Peru ghi nhận mức tăng trưởng mạnh nhất trong số các thị trường dẫn đầu, với lượng mua tăng vọt 339% lên 161.700 tấn. Ai Cập cũng chứng kiến mức tăng mạnh, khi khối lượng đạt 123.400 tấn so với chỉ 6.000 tấn của một năm trước đó.

Trong số các thị trường trọng điểm khác, xuất khẩu sang Romania giảm 42,3% so với cùng kỳ xuống 137.200 tấn, trong khi xuất khẩu sang Gruzia tăng 23,8% lên 129.800 tấn. Xuất khẩu sang Albania, Vương quốc Anh, Kosovo và Bắc Síp cũng ghi nhận sự suy giảm.

TOP 10 NHỮNG NƯỚC MUA THÉP CÂY THỔ NHĨ KỲ HÀNG ĐẦU, (NGHÌN TẤN)

* – theo phân loại của Bộ Thương mại Thổ Nhĩ Kỳ. Nguồn: TUIK.

Sự phục hồi sản lượng thép thô của Trung Quốc bị hạn chế bởi thua lỗ của các nhà máy trong đầu tháng 9

Sản lượng thép của Trung Quốc đã hồi phục một phần vào đầu tháng 9 trong bối cảnh mùa xây dựng cao điểm bắt đầu. Tuy nhiên, nhu cầu nội địa cho đến nay vẫn chưa cho thấy bất kỳ sự phục hồi đáng kể nào, trong khi hầu hết các nhà sản xuất thép tiếp tục chịu thua lỗ, điều này đã hạn chế quy mô gia tăng sản lượng thép.

Trong giai đoạn từ ngày 1 đến ngày 10 tháng 9, các nhà máy thành viên thuộc Hiệp hội Sắt thép Trung Quốc (CISA) đã sản xuất trung bình 1,924 triệu tấn thép thô mỗi ngày, cao hơn 2% so với cuối tháng 8, theo dữ liệu mới nhất của hiệp hội. Các nhà sản xuất thép Trung Quốc đã đẩy nhẹ sản lượng trong bối cảnh kỳ vọng nhu cầu đối với các sản phẩm thành phẩm mạnh hơn, vì tháng 9 theo truyền thống là thời điểm diễn ra các hoạt động xây dựng sôi nổi trong nước.

Mặc dù vậy, nhu cầu từ người tiêu dùng cuối cùng đối với thép vẫn ở mức vừa phải vào đầu tháng, điều này cùng với chi phí nguyên liệu thô duy trì ở mức cao đã tiếp tục tác động đến biên lợi nhuận của các nhà máy. Tính đến cuối kỳ rà soát, chỉ có 7,8% số nhà sản xuất thép Trung Quốc có lãi, theo ước tính của Mysteel. Kết quả là, sự phục hồi sản lượng thép diễn ra tương đối khiêm tốn, với khối lượng thấp hơn 4,3% so với mức trung bình từ đầu năm đến nay là 2,01 triệu tấn.

Sự gia tăng sản lượng thép toàn quốc thậm chí còn nhỏ hơn: khối lượng trung bình hàng ngày đã nhích lên 0,9% đạt 2,41 triệu tấn trong kỳ do các nhà sản xuất thép hạng hai phải đối mặt với mức lỗ lớn hơn so với các nhà sản xuất hạng nhất.

Sản lượng cao hơn và nhu cầu vẫn chậm đã dẫn đến việc lượng tồn kho thép thành phẩm tại các nhà máy CISA tăng lên, leo thang 1,7% lên 16,52 triệu tấn sau khi đã giảm vào cuối tháng 8 xuống mức thấp nhất trong ba tháng là 16,25 triệu tấn.

Tiêu thụ thép carbon của Nhật Bản tăng nhờ sự hỗ trợ từ ngành xây dựng và ô tô

Tiêu thụ thép carbon của Nhật Bản tiếp tục xu hướng đi lên trong tháng 7, được củng cố bởi nhu cầu mạnh mẽ từ các ngành xây dựng và ô tô.

Tiêu thụ các sản phẩm thép thông thường trong nước đã tăng lên khoảng 2,92 triệu tấn trong tháng 7, đánh dấu mức tăng trưởng 5,5% so với cùng kỳ năm trước sau khi đã tăng 3,6% vào tháng 6, theo dữ liệu mới nhất từ Liên đoàn Sắt thép Nhật Bản (JISF).

Ngành xây dựng tiếp tục hỗ trợ nhu cầu thép trong tháng 7, với mức tiêu thụ tăng 1,1% so với cùng kỳ khi hoạt động xây dựng tăng 5,5%, nối tiếp mức tăng 6,3% trong tháng 6, theo Metal Expert.

Tiêu thụ trong ngành ô tô tăng 8,9% so với cùng kỳ trong tháng 7. Các nhà sản xuất ô tô Nhật Bản tiếp tục ghi nhận doanh số bán hàng trong nước khả quan, trong khi xuất khẩu cải thiện hơn nữa nhờ nhu cầu mạnh mẽ hơn từ các thị trường Bắc Mỹ và châu Âu. Doanh số xe nội địa tại Nhật Bản tăng 6,8% lên 417.163 chiếc, theo Hiệp hội Các nhà sản xuất ô tô Nhật Bản (JAMA) báo cáo. Trong khi đó, xuất khẩu tăng 9,6% lên 390.330 chiếc trong kỳ.

Trong giai đoạn từ tháng 7 đến tháng 9, nhu cầu thép thông thường tại Nhật Bản dự kiến đạt 9,23 triệu tấn, giảm 1,1% so với cùng kỳ năm trước, theo dự báo của Bộ Kinh tế, Thương mại và Công nghiệp Nhật Bản (METI). Tình trạng thiếu hụt lao động và chi phí nguyên vật liệu tăng cao được dự báo sẽ gây áp lực lên ngành xây dựng, trong khi chi tiêu hạ tầng công cộng dự kiến sẽ chỉ hỗ trợ mức tăng nhẹ trong nhu cầu kỹ thuật dân dụng. Trong số các ngành tiêu thụ chủ chốt khác tại Nhật Bản, nhu cầu ngành ô tô được dự đoán sẽ duy trì ổn định, trong khi phân khúc máy móc công nghiệp có khả năng tăng trưởng khi quá trình phục hồi tiếp tục diễn ra.

TIÊU THỤ THÉP THÔNG THƯỜNG CỦA NHẬT BẢN, (NGHÌN TẤN)

Nguồn: Liên đoàn Sắt thép Nhật Bản (JISF)