Thị trường thép toàn cầu ghi nhận xu hướng phân hóa giữa các khu vực, với tâm lý thận trọng bao trùm sau đợt tăng giá mạnh vào đầu tuần. Tại Bắc Mỹ, giá HRC neo ở mức cao nhất trong 4 năm nhưng hợp đồng tương lai chịu áp lực bán sau khi đàm phán thương mại Mỹ - Canada kết thúc mà không đạt được thỏa thuận về thuế suất thấp hơn. Tại Châu Âu, thị trường dần khởi động trở lại sau kỳ nghỉ hè, thanh khoản được cải thiện khi các nhà máy nâng giá chào cho sản lượng giao tháng 10 và tháng 11, trong khi sự chú ý đang hướng tới các cuộc đàm phán hợp đồng ngành ô tô năm 2027. Thị trường Đông Nam Á tiếp tục xu hướng tăng, đặc biệt là HRC tại Việt Nam khi các nhà máy Indonesia và Ấn Độ đẩy giá chào, mặc dù người mua vẫn duy trì kỳ vọng giá thấp hơn. Tại Thổ Nhĩ Kỳ, thép cây nội địa tiếp tục vững chắc nhờ nhu cầu xây dựng phục hồi và nguồn cung thắt chặt, trong khi xuất khẩu gặp khó do giá chào vượt sức cầu. Trung Đông vẫn chịu áp lực từ gián đoạn logistics và chi phí vận tải tăng do căng thẳng tại eo biển Hormuz.
THỊ TRƯỜNG THÉP DẸT
Bắc Mỹ
Giá HRC tại Mỹ duy trì ổn định ở mức 1.200,75 USD/tấn ngắn (short ton - st) theo cơ sở giao tại xưởng (ex-works), sau khi chạm mức cao nhất kể từ tháng 5/2022. Thời gian giao hàng trung bình của nhà máy đã tăng lên 8,5 tuần, dao động từ 3 đến 13,7 tuần tùy thuộc vào từng nhà máy. Số lượng giao dịch giao ngay trong tuần đạt 24 giao dịch với tổng khối lượng khoảng 11.043 tấn ngắn, tăng 66,5% so với tuần trước. Các trung tâm dịch vụ thép tiếp tục phụ thuộc vào khối lượng hợp đồng do nguồn cung giao ngay hạn chế. Đàm phán về mức thuế thấp hơn đối với thép nhập khẩu từ Canada kết thúc không có thỏa thuận, Canada hiện chuẩn bị áp thuế đối ứng 50% lên thép Mỹ. Giá nhập khẩu HRC mới nhất của Mỹ tăng 20 USD/tấn ngắn lên 1.020 USD/tấn ngắn. Thép tấm tại Mỹ tăng 20 USD/st lên 1.420 USD/st theo cơ sở giao hàng tận nơi và 1.390 USD/st theo cơ sở xuất xưởng. Thời gian giao hàng thép tấm duy trì ở mức 12 tuần. CRC ex-works ở mức 1.421 USD/st, tăng 19,50 USD/st so với tuần trước, thời gian giao hàng 9,3 tuần. HDG nền cán nguội ở mức 1.431 USD/st, tăng 17 USD/st, thời gian giao hàng 8,6 tuần. HDG nền cán nóng ở mức 1.430,50 USD/st, tăng 17 USD/st, thời gian giao hàng 8,4 tuần.
Tại Mexico, giá HRC xuất xưởng duy trì ở mức 16.600-16.725 peso/tấn (tương đương 982,03-989,43 USD/tấn), ổn định so với phiên trước. Chênh lệch giá với thị trường Mỹ được duy trì ở mức khoảng 300 USD/tấn.
Châu Âu
Thị trường HRC tại EU tiếp tục ghi nhận xu hướng tăng nhẹ, với chỉ số HRC Tây Bắc EU tăng 2,75 EUR/tấn lên 732,25 EUR/tấn ex-works. Chỉ số HRC tại Ý tăng 1 EUR/tấn lên 719,50 EUR/tấn ex-works. Các nhà máy đang chào giá ở mức 750-760 EUR/tấn cơ sở giao hàng cho lô hàng tháng 11, một số nguồn ghi nhận tới 770-780 EUR/tấn. Một giao dịch khối lượng nhỏ được chốt ở mức khoảng 740 EUR/tấn cơ sở giao hàng cho sản lượng tháng 10. Nhu cầu vẫn được các thành viên thị trường đánh giá là kém sôi động, người mua chờ đợi các yêu cầu hỏi mua chắc chắn từ người dùng cuối trong những tuần tới. Xu hướng giá phụ thuộc hoàn toàn vào mức tiêu thụ hạ nguồn. Một nhà cung cấp Đông Âu đưa ra mức giá 710-715 EUR/tấn ex-works, thể hiện mức chiết khấu do dải sản phẩm hạn chế hơn. Tại Ý, một số công ty đã khởi động lại hoạt động sau kỳ nghỉ lễ. Không có giá chào nhập khẩu mới nào được ghi nhận, với mức giá mới nhất ở mức 550-560 EUR/tấn cif Ý từ Ấn Độ và Thổ Nhĩ Kỳ. Chỉ số giá thép tấm Tây Bắc EU tăng 5 EUR/tấn lên 800 EUR/tấn.
Châu Á - Thái Bình Dương
Tại Đông Nam Á, giá HRC cfr Việt Nam tiếp tục tăng 3 USD/tấn, lên mức 520 USD/tấn cfr. Các bên bán nâng giá chào đối với HRC SAE1006 xuất xứ Indonesia lên 528-538 USD/tấn cfr Việt Nam, tùy thuộc vào độ dày và mác thép. Các giao dịch được cho là đã chốt ở mức 522 USD/tấn cfr Việt Nam trong tuần này. Hầu hết người mua Việt Nam vẫn giữ giá mục tiêu ở mức 515 USD/tấn cfr đối với HRC SAE1006 nhập khẩu, mức giá khó được người bán chấp nhận. Một số ít người mua sẵn sàng đặt giá chào mua ở mức 523 USD/tấn cfr đối với HRC SAE1006 xuất xứ Ấn Độ. Các nhà máy Ấn Độ đang cố gắng nâng giá xuất khẩu HRC lên 530 USD/tấn fob do một số nhà máy có kế hoạch đại tu, nhưng mức giá này quá cao đối với người mua Việt Nam. Các thương nhân cho biết các nhà máy Trung Quốc tỏ ra miễn cưỡng hạ giá để kích thích doanh số do giá nội địa tương đối mạnh và chi phí sản xuất cao.
Tại Ấn Độ, giá HRC nội địa tiếp tục được hỗ trợ bởi nguồn cung thắt chặt. Đánh giá HRC ex-works Mumbai ở mức 58.150 rupee/tấn (tương đương 607 USD/tấn), tăng 650 rupee so với tuần trước. CRC tăng 850 rupee lên 65.500 rupee/tấn. HDG 0,8mm 80gsm tăng 700 rupee lên 73.500 rupee/tấn. Các nhà máy Ấn Độ nâng giá chào 500-750 rupee/tấn do đơn hàng xuất khẩu và thu mua từ ngành ô tô. Xuất khẩu HRC Ấn Độ sang EU tăng 5 USD/tấn lên 645 USD/tấn CFR. Giá FOB tăng 2,5 USD/tấn lên 542,5 USD/tấn.
THỊ TRƯỜNG THÉP DÀI
Thổ Nhĩ Kỳ
Giá thép cây nội địa Thổ Nhĩ Kỳ tiếp tục vững chắc. Đánh giá hàng ngày tăng 4 USD/tấn lên 591 USD/tấn ex-works, mức cao nhất kể từ đầu tháng 6. Quy đổi sang nội tệ tăng 252 TRY/tấn, lên 34.090 TRY/tấn đã bao gồm VAT, vượt mốc 34.000 TRY lần đầu tiên do nội tệ suy yếu. Nhu cầu nội địa được các nhà máy đánh giá là "không tệ", với tình trạng thiếu hụt nhẹ đối với thép cây kích cỡ 8-10mm. Các nhà máy Marmara đẩy giá chào lên mức 605-615 USD/tấn ex-works, một số nhà máy vẫn sẵn sàng bán ở mức 605-610 USD/tấn. Nhà máy ở Izmir đẩy giá từ 580 USD/tấn lên 586-590 USD/tấn ex-works. Nhà máy Iskenderun chào 586-591 USD/tấn ex-works. Giá xuất khẩu tăng do giá nội địa cao hơn, đánh giá fob Thổ Nhĩ Kỳ tăng 5 USD/tấn lên 582,50 USD/tấn. Giá chào xuất khẩu từ các nhà máy ở mức 595 USD/tấn fob đối với thép cây và 605 USD/tấn fob đối với dây cuộn. Các giá chào mua vẫn thấp hơn, dưới 580 USD/tấn đối với thép cây và dưới 590 USD/tấn đối với dây cuộn. Đánh giá thép dây fob Thổ Nhĩ Kỳ tăng 2,50 USD/tấn lên 585 USD/tấn, với nhà máy Karabuk nâng giá chào SAE1010 6mm thêm 10 USD/tấn lên 600 USD/tấn ex-works.
Các nhà máy Thổ Nhĩ Kỳ quay lại mua phôi thép châu Á ở mức 495-500 USD/tấn CFR để bù đắp thiếu hụt từ Biển Đen. Đánh giá phôi thép cfr Thổ Nhĩ Kỳ hàng tuần tăng 10 USD/tấn lên 507,50 USD/tấn, dựa trên thương vụ bán hàng 54.000 tấn của Malaysia ở mức 512-515 USD/tấn cfr, giao cuối tháng 9. Phôi thép Iran được bán qua đường sắt ở mức khoảng 460-480 USD/tấn giao đến, nhưng hoạt động thương mại này có thể bị kìm hãm bởi áp lực mới từ Mỹ. Nhà cung cấp Nga chưa sẵn sàng chào giá chắc chắn cho phôi thép từ cảng Biển Đen do trở ngại vận tải đường sắt và đường biển.
Trung Đông và Châu Á - Thái Bình Dương
Tại UAE, Emirates Steel giữ giá chào thép cây tháng 8 ở mức AED 2.921/tấn (khoảng 795 USD/tấn) ex-works. Giá thép cây nội địa giao dịch ở mức AED 2.850-2.950/tấn ex-works. Chuỗi cung ứng phôi thép bị gián đoạn, các nhà máy cán cắt giảm sản xuất. Tại Ả Rập Xê Út, thép cây chịu áp lực, với nhà sản xuất hàng đầu giảm giá chào xuống 2.660 SAR/tấn (709 USD/tấn) giao tận nơi, giảm 40 SAR/tấn; nhà sản xuất nhỏ chào 2.350-2.550 SAR/tấn (627-680 USD/tấn); nhà sản xuất chuẩn duy trì 2.800 SAR/tấn (747 USD/tấn).
Tại Đài Loan, Feng Hsin giữ nguyên giá nội địa trong tuần này: thép cây ở mức 17.600 Đài tệ/tấn, phế liệu thép ở mức 9.000 Đài tệ/tấn, và thép hình ở mức 25.000 Đài tệ/tấn. Các thành viên thị trường cho biết giao dịch trầm lắng phản ánh giai đoạn thanh lý hàng tồn kho theo mùa vụ và tình trạng đảo ngược giá kéo dài giữa thép cây và nguyên liệu thô quốc tế. Giá nguyên liệu nước ngoài biến động hạn chế: phế liệu đóng container Mỹ ổn định ở 330 USD/tấn, quặng sắt Úc nhích nhẹ lên 97,35 USD/tấn.
DỰ BÁO XU HƯỚNG THÉP CHUNG THẾ GIỚI
Trong ngắn hạn, thị trường thép toàn cầu dự kiến tiếp tục phân hóa với các xu hướng chính sau:
Giá HRC tại Mỹ neo cao nhưng rủi ro điều chỉnh gia tăng: Nguồn cung giao ngay hạn chế và thời gian giao hàng kéo dài tiếp tục hỗ trợ giá ở mức cao. Tuy nhiên, việc đàm phán thương mại Mỹ - Canada kết thúc không thỏa thuận và rủi ro leo thang thuế quan có thể gây sức ép lên tâm lý thị trường, đặc biệt khi hợp đồng tương lai HRC đã điều chỉnh giảm trong phiên trước đó. Thép tấm và các sản phẩm phẳng khác (CRC, HDG) dự kiến duy trì xu hướng tăng do nguồn cung hạn chế kéo dài.
Châu Âu bước vào giai đoạn phục hồi sau nghỉ hè: Nhu cầu HRC dự kiến cải thiện nhẹ khi các nhà máy đã nâng giá chào cho sản lượng tháng 10 và tháng 11. Yếu tố quyết định là mức tiêu thụ thực tế và tốc độ quay trở lại của người mua sau kỳ nghỉ. Các cuộc đàm phán hợp đồng ngành ô tô đầu năm 2027 sẽ thu hút sự chú ý, với kỳ vọng các nhà máy cố gắng tăng giá ba chữ số so với các thỏa thuận gần đây nhất.
Đông Nam Á tiếp tục xu hướng tăng nhưng đà chững lại: Giá HRC nhập khẩu tại Việt Nam dự kiến giằng co trong biên độ 515-525 USD/tấn cfr, khi các nhà máy Indonesia và Ấn Độ đẩy giá chào nhưng người mua vẫn duy trì kỳ vọng giá thấp hơn do nhu cầu hạ nguồn trì trệ. Các giao dịch trong tuần này ở mức 522 USD/tấn cfr có thể thiết lập vùng giá mới.
Thổ Nhĩ Kỳ - Phân hóa giữa nội địa và xuất khẩu: Thị trường nội địa thép cây tiếp tục vững chắc nhờ nhu cầu xây dựng phục hồi và nguồn cung thắt chặt, nhưng xuất khẩu gặp khó khăn do chênh lệch giữa giá chào và giá mua. Giá xuất khẩu dự báo dao động quanh ngưỡng 580-590 USD/tấn fob. Vấn đề logistics và nguồn cung phôi thép vẫn là yếu tố then chốt, với nguồn cung từ Biển Đen gián đoạn và nhà cung cấp Nga chưa sẵn sàng chào giá chắc chắn.
Trung Đông và Ấn Độ - Áp lực và kỳ vọng: Trung Đông tiếp tục chịu áp lực từ chi phí vận tải tăng cao và rủi ro địa chính trị, đặc biệt tại eo biển Hormuz. Ấn Độ, trong khi đó, được hỗ trợ bởi nhu cầu nội địa mạnh và nguồn cung thắt chặt, với giá HRC nội địa dự kiến tiếp tục xu hướng tăng do đơn hàng xuất khẩu và thu mua từ ngành ô tô.
Các rủi ro chính cần theo dõi: An ninh tại Biển Đen và eo biển Hormuz, chính sách thương mại bảo hộ (EU tự vệ, thuế Mỹ), biến động chi phí nguyên liệu thô (giá than mỡ luyện cốc duy trì ở mức cao, quặng sắt suy yếu nhẹ), và tình trạng dư thừa công suất toàn cầu theo OECD. Xuất khẩu quặng sắt Ukraine dự kiến giảm thêm do đình chỉ vận tải biển, ảnh hưởng đến nguồn cung nguyên liệu toàn cầu.
Lưu ý: Dự báo được cập nhật vào Thứ 2, Thứ 4, Thứ 6 hàng tuần.